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華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇一

（一）公司簡介

珠海格力電器股份有限公司（000651，以下簡稱格力電器）成立于1991年，1996年11月在深圳證券交易所上市，截至20xx年實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃之前，公司的第一大股東珠海格力集團(tuán)直接持有格力電器50.82%的股份，通過控股子公司珠海格力房產(chǎn)有限公司持有格力電器8.38%的股份。

（二）股權(quán)激勵(lì)實(shí)施過程和結(jié)果

證監(jiān)會要求格力電器在20xx年2月前完成股改，于是由格力集團(tuán)牽頭，與格力電器管理層、股東溝通協(xié)調(diào)后，制定了格力電器股權(quán)改革方案，順勢推出了格力電器股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。格力電器于20xx年12月23日公布了股權(quán)改革方案，其中包括股權(quán)激勵(lì)方案，公司控股股東珠海格力集團(tuán)除支付股改對價(jià)外，還做出了特別承諾，將所持股份劃出2 639萬股，作為格力電器管理層股權(quán)激勵(lì)股票的來源。在20xx-20xx年中任一年度，若公司經(jīng)審計(jì)的年度凈利潤達(dá)到承諾的當(dāng)年應(yīng)實(shí)現(xiàn)的數(shù)值，格力集團(tuán)將按照當(dāng)年年底經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)值作為出售價(jià)格向公司管理層及員工出售713萬股，若三年均達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)，將出售給格力電器管理層及員工2 139萬股，其余500萬股由董事會自行安排。公布了股權(quán)激勵(lì)方案之后，格力電器在20xx、20xx及20xx年均實(shí)現(xiàn)了規(guī)定的年度利潤，主營業(yè)務(wù)收入、凈利潤、總資產(chǎn)均有了大幅提升，格力集團(tuán)按照股權(quán)激勵(lì)方案對格力電器的高管和員工實(shí)施了激勵(lì)措施。激勵(lì)條件及激勵(lì)措施。其中在20xx年7月11日和20xx年7月11日，格力電器分別實(shí)施了每10股轉(zhuǎn)贈5股。

（一）股權(quán)激勵(lì)方式

格力電器所采取的股權(quán)激勵(lì)方式是限制性股票，其風(fēng)險(xiǎn)相對較小，一般適用于成熟型企業(yè)，在服務(wù)期限和業(yè)績上對激勵(lì)對象有較強(qiáng)的約束。公司可以采用限制性股票激勵(lì)方式促使高級管理人員將更多的時(shí)間精力投入到某個(gè)或某些長期戰(zhàn)略目標(biāo)中，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)的持續(xù)發(fā)展。格力電器發(fā)展態(tài)勢良好，現(xiàn)金流充沛，業(yè)績穩(wěn)步上升，因此，在此次股權(quán)激勵(lì)中采取了限制性股票的方式。

（二）股權(quán)激勵(lì)的股票來源

公司實(shí)行股權(quán)激勵(lì)所需的股票來源主要有兩種，一是定向發(fā)行；二是回購本公司股份。格力電器實(shí)行的股權(quán)激勵(lì)股票來源于第一大股東珠海格力集團(tuán)，由于此次股權(quán)激勵(lì)是伴隨著股權(quán)改革方案提出而提出的，股權(quán)激勵(lì)的原因之一就是解決“一股獨(dú)大”的問題，由第一大股東提供股票，沒有進(jìn)行定向增發(fā)，也沒有動用股東的資金在二級市場回購股票，并沒有侵害股東的利益。通過第一大股東提供股票這種方式，將第一大股東所持股份通過股權(quán)激勵(lì)的方式轉(zhuǎn)移到格力電器名下，使得第一大股東對格力電器的控制程度逐漸降低，更加有利于格力電器以后的發(fā)展。

（三）激勵(lì)對象的范圍和比例

格力電器股權(quán)激勵(lì)的對象有公司高級管理人員、中層管理人員、業(yè)務(wù)骨干及控股子公司的高級管理人員。具體人數(shù)、股數(shù)及所占比例見表2。

由表2可知，在20xx年股權(quán)激勵(lì)對象共有94人，其中高管6人，雖然高管在總體激勵(lì)對象中所占比例較少，但是高管人員獲得了總量713萬股中的395.3萬股，占總體的55.44%，其中董事長朱江洪和總裁董明珠各獲得150萬股，兩人所持有的股數(shù)占激勵(lì)股份總數(shù)的42.08%。在20xx年，格力電器也順利地實(shí)現(xiàn)了股權(quán)激勵(lì)中規(guī)定的凈利潤，在20xx年10月31日，格力電器公布了20xx年的股權(quán)激勵(lì)實(shí)施方案，方案中，股權(quán)激勵(lì)對象增至609人，較上一年激勵(lì)人數(shù)大大增加，其中，高管人數(shù)仍為6人，激勵(lì)對象中中層管理人員、業(yè)務(wù)骨干和控股子公司高管上升至603人，高管中董事長朱江洪和總裁董明珠各獲得了250萬股，占高管激勵(lì)股數(shù)中的87.6%，占總體激勵(lì)股數(shù)的46.75%，20xx年業(yè)務(wù)骨干獲得的股權(quán)激勵(lì)份額上升至26.22%。20xx年格力電器同樣高額完成目標(biāo)利潤，20xx年2月，格力電器公布了20xx年的股權(quán)激勵(lì)實(shí)施方案，激勵(lì)對象總數(shù)達(dá)到了1 059人，較上一年的激勵(lì)人數(shù)又大幅度提升，其中高管人員保持了前兩年的6人，中層管理人員、業(yè)務(wù)骨干和子公司高管上升至1 053人，20xx年度董事長朱江洪和總裁董明珠各獲得激勵(lì)股份226萬股，占激勵(lì)股份總數(shù)的28.16%。

格力電器三年來的股權(quán)激勵(lì)對象人數(shù)由最初的94人擴(kuò)大到1 059人，使更多的員工獲益，高管獲得的股票數(shù)量較多，有利于維持管理層的穩(wěn)定；高管所獲得股份數(shù)量占激勵(lì)股份總數(shù)的比例逐步下降，說明股權(quán)激勵(lì)開始逐漸向下傾斜，加大了除高管外其他激勵(lì)對象的激勵(lì)程度。

（四）股權(quán)激勵(lì)的時(shí)間跨度

格力電器所實(shí)施的是三年期股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，我國許多企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)時(shí)間都很短，大部分在5年左右，較長的激勵(lì)期限可以使激勵(lì)對象更加努力工作，提高業(yè)績，激勵(lì)作用更強(qiáng)。格力電器20xx-20xx年的凈利潤和總資產(chǎn)金額見表3。由表3可以看出，格力電器在實(shí)施了股權(quán)激勵(lì)的這三年中，凈利潤和資產(chǎn)總額都有了大幅度的增長，但是成長性并不穩(wěn)定，筆者認(rèn)為激勵(lì)期限較短很可能會導(dǎo)致管理者的短期行為。

（五）股權(quán)激勵(lì)的條件

格力電器實(shí)行股權(quán)激勵(lì)的行權(quán)條件是達(dá)到預(yù)先設(shè)定的年度凈利潤，三年的目標(biāo)利潤具體值見表1，公司在實(shí)行股權(quán)激勵(lì)前三年的凈利潤增長率為8.94%、15.34%、22.72%，按照這個(gè)增長趨勢，公司在未來的年利潤增長率將高于20%，但是預(yù)先設(shè)定的目標(biāo)凈利潤的增長率為10%，低于平均年度利潤增長率，并且僅僅通過是否達(dá)到目標(biāo)凈利潤這一標(biāo)準(zhǔn)來判定是否實(shí)施股權(quán)激勵(lì)方案，股權(quán)激勵(lì)的條件過于簡單，設(shè)立的激勵(lì)標(biāo)準(zhǔn)過于單一，使得格力電器輕松達(dá)到了激勵(lì)的標(biāo)準(zhǔn)。

通過對格力電器實(shí)施股權(quán)激勵(lì)方案的分析，可以為其他企業(yè)在設(shè)計(jì)股權(quán)激勵(lì)方案時(shí)提供一些啟示。

（一）合理選擇股權(quán)激勵(lì)的對象和激勵(lì)比例

應(yīng)該根據(jù)企業(yè)實(shí)行股權(quán)激勵(lì)的目的合理地確定激勵(lì)對象和激勵(lì)比例。若企業(yè)實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的目的在于對公司內(nèi)的核心技術(shù)人員進(jìn)行激勵(lì)，那么股權(quán)激勵(lì)范圍的授予以及比例的設(shè)置則主要側(cè)重于這部分員工，授予比例的設(shè)置應(yīng)符合中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定。

（二）設(shè)定有效的股權(quán)激勵(lì)的期限

我國規(guī)定，企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)有效期一般不得超過10年，企業(yè)在設(shè)計(jì)股權(quán)激勵(lì)方案時(shí)，要根據(jù)自身情況設(shè)定有效的股權(quán)激勵(lì)期限，過短的激勵(lì)期限會使高管產(chǎn)生短期行為，降低股權(quán)激勵(lì)的激勵(lì)作用。

（三）恰當(dāng)設(shè)計(jì)股權(quán)激勵(lì)的條件

為了提高激勵(lì)效力，企業(yè)應(yīng)該設(shè)定具有一定難度的激勵(lì)條件，過于容易實(shí)現(xiàn)的激勵(lì)條件降低了激勵(lì)對象的行權(quán)難度，會使高管人員操縱指標(biāo)來實(shí)現(xiàn)高額收益，股權(quán)激勵(lì)的作用較弱。因此提出以下建議：1.公司在設(shè)計(jì)激勵(lì)條件時(shí)，要結(jié)合自身情況，例如某指標(biāo)之前若干年的均值，或是該指標(biāo)行業(yè)均值，以此為標(biāo)準(zhǔn)來制定有效的激勵(lì)條件，避免激勵(lì)條件過于簡單，適當(dāng)增加激勵(lì)效力。2.應(yīng)該避免用單一的指標(biāo)來確定激勵(lì)條件，公司可以根據(jù)自身情況，同時(shí)引入財(cái)務(wù)指標(biāo)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)來作為激勵(lì)條件，或是采用多種財(cái)務(wù)指標(biāo)結(jié)合，以更好地反映公司各方面的能力，對公司形成全面的績效評價(jià)。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇二

公司股權(quán)期權(quán)激勵(lì)制度方案

總

則

第一條

股權(quán)期權(quán)的有關(guān)定義

股權(quán)期權(quán)，是指一個(gè)公司授予其員工在一定的期限內(nèi)，按照固定的期權(quán)價(jià)格購買一定份額的公司股權(quán)的權(quán)利。它是股權(quán)激勵(lì)的方式之一。所謂股權(quán)激勵(lì)是指授予公司經(jīng)營者、雇員股權(quán)，使他們能以股東身份參與決策、分享利潤、承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，從而勤勉盡責(zé)地為公司服務(wù)的一種激勵(lì)制度，主要包括股票期權(quán)（上市公司）、股份期權(quán)（非上市公司）、員工持股計(jì)劃和管理層收購等方式。股權(quán)是現(xiàn)在就有的權(quán)利,而期權(quán)是到期才有的權(quán)力,是約定以后某個(gè)時(shí)間再給你股權(quán)，所以叫期權(quán)。本制度所涉及的定義解釋如下：

1、股權(quán)期權(quán)：本制度中，股權(quán)期權(quán)是具有獨(dú)立特色的激勵(lì)模式。是指公司原發(fā)起人股東將其一定比例的股權(quán)分割出來，并授權(quán)董事會集中管理，作為股權(quán)期權(quán)的來源。按本制度規(guī)定，由符合條件的受益人與發(fā)起人股東簽訂股權(quán)期權(quán)協(xié)議，成為股權(quán)期權(quán)持有人。股權(quán)期權(quán)持有人在股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期內(nèi)享有一定的利潤分配權(quán)，并在股權(quán)認(rèn)購行權(quán)期內(nèi)有權(quán)將其持有的股權(quán)期權(quán)變更為實(shí)質(zhì)意義上的股權(quán)，成為公司股東。

2、股權(quán)期權(quán)持有人：即滿足本制度規(guī)定的股權(quán)期權(quán)授予條件，經(jīng)公司董事會批準(zhǔn)并與發(fā)起人股東簽訂股權(quán)期權(quán)協(xié)議書，獲得股權(quán)期權(quán)的人，即股權(quán)期權(quán)的受益人。

3、行權(quán)：是指受益人將其持有的股權(quán)期權(quán)按本方案的有關(guān)規(guī)定，變更為公司股權(quán)的真正持有人（即股東）的行為，行權(quán)將直接導(dǎo)致其權(quán)利的變更，即由享有利潤分配權(quán)變更為享有《公司法》規(guī)定的股東權(quán)利。

4、股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期：即滿足本制度規(guī)定的股權(quán)期權(quán)授予條件，經(jīng)公司董事會批準(zhǔn)并與發(fā)起人股東簽訂股權(quán)期權(quán)協(xié)議書，即開始進(jìn)入股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期。在股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期內(nèi)，股權(quán)仍屬發(fā)起人股東所有，股權(quán)期權(quán)持有人不具有股東資格，也不享有相應(yīng)的股東權(quán)利。但股權(quán)期權(quán)持有人進(jìn)入股權(quán)預(yù)備期以后，享有相應(yīng)的股東分紅權(quán)。

5、股權(quán)認(rèn)購行權(quán)期：是指按本制度規(guī)定，股權(quán)期權(quán)的持有人將其持有的股權(quán)期權(quán)變更為實(shí)質(zhì)意義上的股權(quán)成為公司股東的時(shí)間。

第二條

實(shí)施股權(quán)期權(quán)的目的

為了建立現(xiàn)代企業(yè)制度和完善公司治理結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)對企業(yè)高級管理人員和業(yè)務(wù)技術(shù)骨干的激勵(lì)與約束，使他們的利益與企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展更緊密地結(jié)合，做到風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)、利益共享，并充分調(diào)動他們的積極性和創(chuàng)造性，促使決策者和經(jīng)營者行為長期化，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展，推動公司業(yè)績的上升，公司引進(jìn)股權(quán)期權(quán)激勵(lì)制度。

第三條

實(shí)施股權(quán)期權(quán)的原則

1、受益人可以無償或有償?shù)姆绞饺〉霉蓹?quán)期權(quán)，具體辦法由股東會決議。但行權(quán)進(jìn)行股權(quán)認(rèn)購時(shí)，必須是有償。

2、股權(quán)期權(quán)的股權(quán)來源為公司發(fā)起人股東提供的存量，即公司不以任何增加公司注冊資本的方式來作為股權(quán)期權(quán)的來源。

3、受益人所持有的股權(quán)期權(quán)未經(jīng)股東會一致同意不得隨意轉(zhuǎn)讓。受益人轉(zhuǎn)讓行權(quán)后的股權(quán)時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵守本制度規(guī)定與《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》之約定。

股權(quán)期權(quán)的來源

第四條

股權(quán)期權(quán)的來源

股權(quán)期權(quán)的來源由公司發(fā)起人股東提供，各個(gè)發(fā)起人股東提供的股權(quán)份額由股東會決議。

第五條

公司股東會享有對受益人授予股權(quán)期權(quán)的權(quán)利，董事會根據(jù)股東會授權(quán)執(zhí)行。

股權(quán)期權(quán)受益人的范圍

第六條

股權(quán)期權(quán)受益人范圍確定的標(biāo)準(zhǔn)按公司的關(guān)鍵崗位確定，實(shí)行按崗定人，以避免股權(quán)期權(quán)授予行為的隨意性。

第七條

對本制度執(zhí)行過程中因公司機(jī)構(gòu)調(diào)整所發(fā)生的崗位變化，增加崗位，影響股權(quán)期權(quán)受益人范圍的，由公司股東會予以確定，由董事會執(zhí)行。

第八條

本制度確定的受益人必須同時(shí)滿足以下條件：

1、公司骨干員工；

2、年齡在45歲以下；

3、與公司建立勞動合同關(guān)系連續(xù)滿一年員工；

4、全體股東一致同意。

第九條

經(jīng)全體股東一致同意，受益人范圍也可以不受上述條件的限制。

股權(quán)期權(quán)的授予數(shù)量、方式

第十條

股權(quán)期權(quán)的授予數(shù)量

股權(quán)期權(quán)的擬授予數(shù)量由公司股東會予以確定。受益人獲得股權(quán)期權(quán)的方式也由股東會決議。

股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期和行權(quán)期

第十一條

股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期

認(rèn)購預(yù)備期共為一年。股權(quán)期權(quán)受益人與公司建立勞動合同關(guān)系連續(xù)滿一年且符合本制度規(guī)定的股權(quán)期權(quán)授予標(biāo)準(zhǔn)，自與發(fā)起人股東簽訂股權(quán)期權(quán)協(xié)議書起，即開始進(jìn)入股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期。

經(jīng)全體股東一致同意的，受益人也可以在簽訂股權(quán)期權(quán)協(xié)議后直接進(jìn)入股權(quán)認(rèn)購行權(quán)期。

第十二條

股權(quán)認(rèn)購行權(quán)期

受益人的股權(quán)認(rèn)購權(quán)，自一年預(yù)備期滿后即進(jìn)入行權(quán)期。行權(quán)期最長不得超過三年。在行權(quán)期內(nèi)受益人未認(rèn)購公司股權(quán)的仍然享有股權(quán)分紅權(quán)，但不具有股東資格，也不享有股東其他權(quán)利。超過本制度規(guī)定的行權(quán)期仍不認(rèn)購股權(quán)的，受益人喪失股權(quán)認(rèn)購權(quán)，同時(shí)也不再享受分紅權(quán)待遇。

股權(quán)期權(quán)的行權(quán)

第十三條

股權(quán)期權(quán)行權(quán)的條件

1、股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期期滿。

2、在股權(quán)認(rèn)購預(yù)備期和行權(quán)期內(nèi)符合相關(guān)考核標(biāo)準(zhǔn)。

第十四條

股權(quán)期權(quán)的行權(quán)價(jià)格

受益人行權(quán)期內(nèi)認(rèn)購股權(quán)的，股權(quán)認(rèn)購價(jià)格由股東會決議。

第十五條

股權(quán)期權(quán)的行權(quán)方式

1、股權(quán)期權(quán)持有人的行權(quán)遵守自愿原則，是否行權(quán)或者行權(quán)多少，由受益人自行決定。

2、受益人按本制度取得的利潤分配所得，應(yīng)繳納的所得稅由受益人自行承擔(dān)。股權(quán)轉(zhuǎn)讓人所取得的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入應(yīng)當(dāng)繳納所得稅的，亦由轉(zhuǎn)讓人自行承擔(dān)。

3、公司應(yīng)保證受益人按國家及公司相關(guān)規(guī)定進(jìn)行利潤分配，除按規(guī)定繳納各項(xiàng)稅金、提取法定基金、費(fèi)用后，不得另行提取其他費(fèi)用。

喪失行權(quán)資格的情形

第十六條

受益人在行權(quán)期到來之前或者尚未實(shí)際行使股權(quán)認(rèn)購權(quán)（包括預(yù)備期及行權(quán)期），出現(xiàn)下列情形之一，即喪失股權(quán)行權(quán)資格：

1．因辭職、辭退、解雇、退休、離職等原因與公司解除勞動合同關(guān)系的；

2．喪失勞動能力或民事行為能力或者死亡的；

3．刑事犯罪被追究刑事責(zé)任的；

4．履行職務(wù)時(shí)，有故意損害公司利益的行為；

5．執(zhí)行職務(wù)時(shí)的錯(cuò)誤行為，致使公司利益受到重大損失的；

6．沒有達(dá)到規(guī)定的業(yè)務(wù)指標(biāo)、盈利業(yè)績，或者經(jīng)公司認(rèn)定對公司虧損、經(jīng)營業(yè)績下降負(fù)有直接責(zé)任的；

7．不符合本制度的考核標(biāo)準(zhǔn)或者存在其他重大違反公司規(guī)章制度的行為。

股權(quán)期權(quán)的管理機(jī)構(gòu)

第十七條

股權(quán)期權(quán)的管理機(jī)構(gòu)

公司董事會經(jīng)股東會授權(quán)，作為股權(quán)期權(quán)的日常管理機(jī)構(gòu)。

其管理工作包括：

1.

向股東會報(bào)告股權(quán)期權(quán)的執(zhí)行情況；

2.

組織發(fā)起人股東與受益人簽訂股權(quán)期權(quán)協(xié)議書、股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書；

3.

發(fā)出授予通知書、股權(quán)期權(quán)調(diào)整通知書、股權(quán)期權(quán)終止通知書；

4.

設(shè)立股權(quán)期權(quán)的管理名冊；

5.

擬訂股權(quán)期權(quán)的具體行權(quán)時(shí)間及方式等。

股權(quán)轉(zhuǎn)讓的限制

第十八條

根據(jù)《中華人民共和國公司法》及《公司章程》的規(guī)定，鑒于受益人是依據(jù)公司本制度取得公司股權(quán)，基于對公司長期穩(wěn)定發(fā)展、風(fēng)險(xiǎn)防范及股權(quán)結(jié)構(gòu)的考慮，受益人的股權(quán)轉(zhuǎn)讓受如下限制：

發(fā)起人股東放棄優(yōu)先購買權(quán)的，公司其他股東有權(quán)購買，其他股東亦不愿意購買的，受益人有權(quán)向股東以外的人轉(zhuǎn)讓。

受益人股權(quán)如被人民法院依法強(qiáng)制執(zhí)行的，參照《公司法》第七十二條規(guī)定執(zhí)行。

發(fā)起人股東不愿購買的，受益人有權(quán)按《中華人民共和國公司法》相關(guān)規(guī)定處置。

（1）因辭職、辭退、解雇、離職等原因與公司解除勞動合同關(guān)系的；

（2）喪失勞動能力或民事行為能力或者死亡的；

（3）刑事犯罪被追究刑事責(zé)任的；

（4）履行職務(wù)時(shí)，有故意損害公司利益的行為；

（5）執(zhí)行職務(wù)時(shí)的錯(cuò)誤行為，致使公司利益受到重大損失的；

（6）有其他重大違反公司規(guī)章制度的行為。

受益人從符合法定退休年齡之日起，股權(quán)的處置（包括轉(zhuǎn)讓）依照《中華人民共和國公司法》和《公司章程》的相關(guān)規(guī)定。

附

則

第十九條

本制度由公司董事會負(fù)責(zé)解釋。本制度的執(zhí)行和修訂由由股東會決定。

第二十條

本制度與《公司法》和《公司章程》不一致的，以《公司法》和《公司章程》為準(zhǔn)。

第二十一條

股東會及董事會有關(guān)股權(quán)期權(quán)的決議是本制度的組成部分。

第二十二條

本制度自股東會表決一致通過之日起實(shí)施。

某某有限公司

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇三

很多人都在問員工的股權(quán)激勵(lì)方案改怎么設(shè)計(jì)，分出多少股份才是合適的呢？

員工股權(quán)激勵(lì)，可以分為上市公司和非上市公司兩大類。但是在股權(quán)激勵(lì)方案設(shè)計(jì)實(shí)施的時(shí)候，兩種企業(yè)會有很大不同。上市企業(yè)涉及很多股民的利益，所以需要證券管理部門的參與，會有嚴(yán)格的規(guī)定，非上市公司，則有較多的自由發(fā)揮空間。

因此，本文只探討非上市公司的員工股權(quán)激勵(lì)問題。

首先，股權(quán)激勵(lì)的最終目標(biāo)是：

1、提高員工的工作投入度，創(chuàng)造更好的業(yè)績，比較為自己種田與替人種田，工作熱情與投入感是完全不同。關(guān)鍵崗位的員工持股，無非是希望員工改變打工心態(tài)，把企業(yè)當(dāng)作自己的企業(yè)來對待，工作態(tài)度會完全不同。

2、能留住優(yōu)秀員工，讓關(guān)鍵崗位的員工長期留在企業(yè)工作，與企業(yè)一起發(fā)展。

只有達(dá)到以上兩個(gè)目標(biāo)的股權(quán)激勵(lì)方案，才是成功的！

第二：員工持股幾種類型：

1、分紅股（又叫干股），員工沒有實(shí)際股份，只是享有一定股份比例的分紅，這類股份，員工不用出資購買，主要和業(yè)績掛鉤，員工達(dá)到一定業(yè)績目標(biāo)，或工作一定年限，可以享受。分紅股，具有人身依附性，員工在企業(yè)工作，就享受，離開企業(yè)就喪失，也不可轉(zhuǎn)讓。也不用承擔(dān)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，純屬一種福利性激勵(lì)。

2、期權(quán)，期權(quán)指的是，在某個(gè)時(shí)間點(diǎn)，給員工一個(gè)約定價(jià)格購買一定的股份，約定在未來某個(gè)時(shí)間點(diǎn)行權(quán)（行使購買權(quán)），當(dāng)行權(quán)時(shí)，實(shí)際股份價(jià)格超過約定購買價(jià)格時(shí)，持股員工，就可以享受股份增值的收益。一般來說，員工要行使購買權(quán)，必須達(dá)到約定的業(yè)績條件，才能行權(quán)，如果沒有達(dá)到約定業(yè)績目標(biāo)，則喪失行權(quán)資格。如果達(dá)到行權(quán)條件，某些員工沒有足夠資金購買全部配額股權(quán)，則可以允許員工部分轉(zhuǎn)讓購買資格，這樣期權(quán)會更有吸引力。

3、出資購買股份，這類股份是企業(yè)實(shí)際性股份，而且在當(dāng)下實(shí)施，原則上需要在工商登記。員工以現(xiàn)金購買，按出資比例享受股份收益和承擔(dān)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。一般來說，企業(yè)為了激勵(lì)員工，可能會采取優(yōu)惠價(jià)格讓員工購買，或者半買半送。

在操作上，采取用一定方法對公司股權(quán)進(jìn)行估值，再按照每股估值價(jià)格給予優(yōu)惠。比如，某公司股本1000萬股，每股收益1元。如果按照pe價(jià)格，每股大約8-10元，企業(yè)可以采取半買半送，或者按者市場價(jià)值4-6折，讓員工購買。

這類股份，與員工人身沒有依附性，即使員工離職，也可以擁有，或者轉(zhuǎn)讓。

以上三種持股方式，根據(jù)企業(yè)實(shí)際情況，可以單獨(dú)采用，或者混合采用。但是在實(shí)際操作中，會遇到各種問題。

第三：員工持股操作的十大關(guān)鍵問題：

1、股權(quán)激勵(lì)的前提是，企業(yè)要有長期發(fā)展戰(zhàn)略，方向明確，前景美好，否則，股權(quán)對員工吸引不大。一個(gè)沒有方向的企業(yè)，沒有前景的企業(yè)，薪水高，也不一定留住優(yōu)秀人才，別說股份了。

2、股權(quán)激勵(lì)，是為了促進(jìn)企業(yè)業(yè)績提升，快速發(fā)展，因此所有的股權(quán)激勵(lì)，要和業(yè)績有關(guān)聯(lián)。同時(shí)，員工出資購買股份，也可以增加企業(yè)資金實(shí)力，有助企業(yè)更好發(fā)展。

3、盡量讓員工掏錢購買股權(quán)，因?yàn)楦冻龃鷥r(jià)不同，珍惜度也不同。最后激勵(lì)效果也不同。

4、員工持股比例，原則上不能超過20%。占比太大，企業(yè)后續(xù)引進(jìn)資本時(shí)，股權(quán)太分散，致使企業(yè)缺少控制人，不利于企業(yè)發(fā)展。

5、員工持股方案，要充分考慮崗位價(jià)值，員工工作年限，以及個(gè)人能力與業(yè)績表現(xiàn)來分配股份數(shù)量，同時(shí)，避免全員持股。認(rèn)購股份，需要資格，如果每個(gè)人都可以購買，就沒有稀缺價(jià)值。

6、持股員工數(shù)量過多時(shí)，建議采取代持股份的方式，因?yàn)楣痉鞔_規(guī)定，有限公司的股東，最多不能超過50人。要規(guī)避這個(gè)限制，可以考慮股權(quán)代持，代持需要簽訂協(xié)議，制定相關(guān)操作規(guī)則，以避免紛爭。

7、企業(yè)要實(shí)施員工持股計(jì)劃，財(cái)務(wù)必須透明，否則對員工的吸引力下降。

8、在考慮員工持股的同時(shí)，企業(yè)要建立公司治理結(jié)構(gòu)，完善現(xiàn)代企業(yè)制度，需要建立股東會、董事會、監(jiān)事會，并制定股東會議事規(guī)則、董事會議事規(guī)則、監(jiān)事會議事規(guī)則，以及經(jīng)營班子的管理規(guī)章。員工在擁有公司股權(quán)，獲得收益的同時(shí)，要有機(jī)會，不同程度的參與企業(yè)經(jīng)營管理，發(fā)揮其積極性，這樣員工才有成就感和歸宿感。

9、員工持有股份，要真正有吸引力，還是要讓股份能在企業(yè)內(nèi)部能流通起來，一個(gè)，股份價(jià)格根據(jù)公司盈利情況而增加，會提高員工對公司盈利能力的關(guān)注，第二，股份可以在公司自由買賣或者大股東回購股份，這樣員工出資購買時(shí)，對購買的股份難以退出的顧慮會降低，有助于提高員工認(rèn)購股份的積極性。

10、要做好員工股權(quán)激勵(lì)，還得有組織準(zhǔn)備，一個(gè)要聘請專家顧問協(xié)助，提高方案的科學(xué)性與可操作性，另一方面，公司要成立相關(guān)小組負(fù)責(zé)方案設(shè)計(jì)，后續(xù)還需要有部門來管理，這要才能使員工股權(quán)激勵(lì)方案真正落地，實(shí)現(xiàn)推動企業(yè)發(fā)展之目的。

以上建議，供廣大企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人參考。格局，決定成就，舍得分享的企業(yè)家，才能打造真正偉大的企業(yè)！

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇四

股權(quán)激勵(lì)對于企業(yè)改善其治理結(jié)構(gòu)，提高自身管理效率，降低其代理成本，增強(qiáng)凝聚力和競爭力可以起到非常積極的作用。作為一種有效的長期激勵(lì)方法，股權(quán)激勵(lì)對于上市公司的薪酬制度的改善，推進(jìn)企業(yè)的發(fā)展發(fā)揮著至關(guān)重要的作用。本文主要探索我國上市公司股權(quán)激勵(lì)方案存在的問題，分析我國上市公司股權(quán)激勵(lì)現(xiàn)狀，為怎樣解決面臨的問題提出建議措施。

上市公司;股權(quán)激勵(lì);長期激勵(lì)

隨著經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，企業(yè)所有者與經(jīng)營者的矛盾不斷涌現(xiàn)，對經(jīng)營者的監(jiān)管激勵(lì)問題也越來越引起所有者的重視。很多企業(yè)在經(jīng)營過程中出現(xiàn)內(nèi)部人控制和道德風(fēng)險(xiǎn)的問題，經(jīng)營者的代理控制偏離所有者的目標(biāo)，造成企業(yè)資產(chǎn)流失、效率低下等問題。如何解決兩者的矛盾，使其目標(biāo)統(tǒng)一起來，是所有企業(yè)必須解決的問題。本文旨在分析我國上市公司股權(quán)激勵(lì)方案在設(shè)計(jì)與實(shí)施過程中存在的問題，為其提出解決措施：一方面為我國政府管理機(jī)構(gòu)提供決策依據(jù)，規(guī)范和引導(dǎo)上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì);另一方面為準(zhǔn)備實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的上市公司提供借鑒，有助于和指引其根據(jù)實(shí)際情況設(shè)計(jì)合適的激勵(lì)方案。

1、股權(quán)激勵(lì)對象受限

隨著我國經(jīng)濟(jì)飛速發(fā)展，越來越多的國際化人才把中國作為其發(fā)展的平臺，但是根據(jù)我國法律規(guī)定，外籍人士不能在a股開戶，這就限制了上市公司對上述人員進(jìn)行股權(quán)激勵(lì)。

2、股權(quán)激勵(lì)額度設(shè)置不當(dāng)

股權(quán)激勵(lì)額度設(shè)置的比例對于股權(quán)激勵(lì)實(shí)施的效果有著較大的影響，據(jù)實(shí)證研究激勵(lì)效果最好的比例為5%左右，偏離此比例較多，就會出現(xiàn)激勵(lì)不足或過度。股權(quán)激勵(lì)不足或過度對實(shí)施效果都會有不利影響，部分上市公司在確定方案時(shí)對此兩種影響因素未充分考慮。

3、行權(quán)條件設(shè)置不完善

績效考核指標(biāo)通常包含財(cái)務(wù)指標(biāo)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)，財(cái)務(wù)指標(biāo)一般采用凈利潤或增加值，有些公司采用扣除非經(jīng)常損益后的指標(biāo);非財(cái)務(wù)指標(biāo)一般包括市值指標(biāo)和公司治理指標(biāo)。目前我國上市公司股權(quán)激勵(lì)行權(quán)條件以財(cái)務(wù)指標(biāo)為主，存在激勵(lì)條件設(shè)置過低與只看重短期財(cái)務(wù)指標(biāo)不考慮公司長遠(yuǎn)利益的現(xiàn)象。

4、激勵(lì)股份授予過于集中

目前我國股權(quán)激勵(lì)授予方式多以一次授予為主，問題是實(shí)施股權(quán)激勵(lì)方案的公司只能在股價(jià)波動中鎖定一個(gè)授予價(jià)格，此種方式既無法應(yīng)對市場對股價(jià)的影響，又可能會導(dǎo)致長期激勵(lì)效果不足。

5、違規(guī)行權(quán)

有些公司為了達(dá)到行權(quán)條件，在有效期內(nèi)做虛假財(cái)務(wù)信息或其他違規(guī)行為，通過操縱會計(jì)利潤來達(dá)到行權(quán)的條件，謀取不當(dāng)利益。在日常監(jiān)督中，存在一定的滯后性，發(fā)現(xiàn)虛假財(cái)務(wù)信息或違規(guī)行為時(shí)已經(jīng)行權(quán)，公司可能就是利用“時(shí)間差”來行權(quán)。

6、激勵(lì)對象稅賦高

我國現(xiàn)在的股票期權(quán)薪酬按工資、薪金所得繳納個(gè)人所得稅，并且是按行權(quán)日二級市場的股價(jià)和行權(quán)價(jià)的差額來計(jì)算，稅率最高可達(dá)45%，稅收負(fù)擔(dān)較重。

1、豐富股權(quán)激勵(lì)形式

在西方國家，股權(quán)激勵(lì)一般有三種主要形式：股票期權(quán)、員工持股計(jì)劃和管理層收購。股票期權(quán)又包括法定股票期權(quán)、股票增值權(quán)、激勵(lì)性股票期權(quán)、限制性股票期權(quán)和可轉(zhuǎn)讓股票期權(quán)等多種形式。我國證監(jiān)會頒布的股權(quán)激勵(lì)管理辦法中，僅重點(diǎn)對限制性股票和股票期權(quán)這兩種較為成熟的激勵(lì)工具作了規(guī)定，由于這兩種激勵(lì)形式成為目前我國上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)方案的主要激勵(lì)形式。隨著我國股權(quán)激勵(lì)需求的多樣化和不斷完善的相關(guān)法規(guī)，建議豐富股權(quán)激勵(lì)形式在我國推廣使用。

2、擴(kuò)大股權(quán)激勵(lì)范圍和對象

在西方發(fā)達(dá)國家的公司中，股權(quán)激勵(lì)最初的激勵(lì)對象主要是公司經(jīng)理即管理層，后逐步擴(kuò)展到公司的骨干技術(shù)人員，再后來發(fā)展到外部管理人員如董事、關(guān)聯(lián)公司員工，最后擴(kuò)展到重要的客戶單位等;而我國目前對于股權(quán)激勵(lì)的對象主要是上市公司的董事（不包括獨(dú)立董事）、高級管理人員以及公司核心技術(shù)和業(yè)務(wù)人員，范圍仍較狹窄，建議擴(kuò)大激勵(lì)范圍和對象。

3、逐步放開股權(quán)激勵(lì)額度

西方發(fā)達(dá)國家股權(quán)激勵(lì)的額度是由企業(yè)的薪酬委員會自行決定的，而我國目前由證監(jiān)會會、國資委對股權(quán)激勵(lì)額度的最高上限進(jìn)行規(guī)定，激勵(lì)額度不能超過發(fā)行股票總數(shù)的10%。隨著市場機(jī)制有效性的不斷提升、機(jī)構(gòu)投資者的大力發(fā)展、上市公司治理狀況的改善以及上市公司自治機(jī)制的完善，建議逐步放開股權(quán)激勵(lì)額度的限制，讓上市公司自主決策。

4、設(shè)置恰當(dāng)?shù)目冃е笜?biāo)

股權(quán)激勵(lì)的績效考核一定要與目標(biāo)管理緊密結(jié)合。畢竟股權(quán)激勵(lì)只是一個(gè)手段，完成公司的經(jīng)營目標(biāo)、實(shí)現(xiàn)公司長遠(yuǎn)發(fā)展才是目的。如果不能實(shí)現(xiàn)股權(quán)激勵(lì)的實(shí)施與公司價(jià)值的增值同步，再好的激勵(lì)方案也不可能產(chǎn)生令人滿意的激勵(lì)效果。對于股權(quán)激勵(lì)指標(biāo)選取而言，在發(fā)達(dá)國家也經(jīng)歷了從股票價(jià)格到每股收益，再到權(quán)益回報(bào)率、經(jīng)濟(jì)價(jià)值增加值等過程。上市公司在激勵(lì)指標(biāo)的選取上應(yīng)考慮所在行業(yè)和公司的實(shí)際情況，考慮業(yè)績和公司的價(jià)值等綜合因素，使得激勵(lì)指標(biāo)的選取更為客觀合理，根據(jù)各公司所處的不同行業(yè)、公司具體特性呈現(xiàn)多樣化的特點(diǎn)，這也是我國上市公司股權(quán)激勵(lì)績效指標(biāo)選擇上的發(fā)展趨勢。

5、改善我國資本市場的弱效率

股權(quán)激勵(lì)是一個(gè)能促進(jìn)被激勵(lì)對象更好地為企業(yè)、為股東服務(wù)，能減少代理成本，能將其個(gè)人發(fā)展與企業(yè)的生存、發(fā)展緊密結(jié)合在一起的機(jī)制。但是這種有效的股權(quán)激勵(lì)機(jī)制需要具備下面的條件：公司的股價(jià)能夠真正反映公司的經(jīng)營狀況，且與公司經(jīng)營業(yè)績緊密聯(lián)系。實(shí)施股權(quán)激勵(lì)需要一個(gè)良好的市場環(huán)境，即要有一個(gè)高度有效、結(jié)構(gòu)合理的股票市場為基礎(chǔ)，股權(quán)激勵(lì)才能發(fā)揮作用，這個(gè)市場存在缺陷或者不存在，都會影響甚至阻礙股權(quán)激勵(lì)的激勵(lì)效力。因此，我國在加快經(jīng)濟(jì)改革步伐的同時(shí)，應(yīng)當(dāng)按市場規(guī)律辦事，減少不必要的行政干預(yù);制定市場規(guī)則，明確市場主體的行為規(guī)范，對惡意炒作行為加強(qiáng)監(jiān)管和懲罰，引導(dǎo)投資者樹立正確的投資理念。

6、解決稅收障礙

國外股權(quán)激勵(lì)的實(shí)施往往有稅收方面的優(yōu)惠，而我國目前對于股票的交易行為一般征收證券交易印花稅之外，還對個(gè)人的激勵(lì)所得、紅利所得等征收個(gè)人所得稅，對由于行使股票認(rèn)股權(quán)取得的價(jià)差收益也要視同工資性收入征稅。這些規(guī)定在無形中加大了上市公司的負(fù)擔(dān)，減少了激勵(lì)對象的收益，長遠(yuǎn)來看不利于股權(quán)激勵(lì)在我國的實(shí)施和發(fā)展。因此解決高稅率，降低被激勵(lì)對象的稅收應(yīng)列入考慮范疇內(nèi)。

7、增加激勵(lì)股份的授予次數(shù)

多次授予是一種較為合理的激勵(lì)方式，能夠給予上市公司和激勵(lì)對象一定時(shí)間和空間的選擇機(jī)會，能夠有效降低股權(quán)激勵(lì)的風(fēng)險(xiǎn)及提高長期激勵(lì)效果。為了實(shí)現(xiàn)股權(quán)激勵(lì)的長效性，減少市場對股價(jià)波動而帶來的行權(quán)價(jià)格影響，應(yīng)當(dāng)鼓勵(lì)股權(quán)激勵(lì)的多次授予，且一次授予不宜過多。

綜上所述，針對我國上市公司股權(quán)激勵(lì)方案的問題應(yīng)從股權(quán)激勵(lì)方案設(shè)計(jì)與實(shí)施兩個(gè)方面加以解決。相信隨著我國資本市場及公司治理結(jié)構(gòu)的逐步完善，股權(quán)激勵(lì)的廣泛應(yīng)用，其方案設(shè)計(jì)與實(shí)施將更加貼合公司需要，為公司長遠(yuǎn)發(fā)展起到積極作用。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇五

第一章 釋義

第二章 實(shí)施激勵(lì)計(jì)劃的目的

第三章 本激勵(lì)計(jì)劃的管理機(jī)構(gòu)

第四章 激勵(lì)對象的確定依據(jù)和范圍

第五章 激勵(lì)計(jì)劃具體內(nèi)容

第六章 公司授予權(quán)益、激勵(lì)對象行權(quán)的程序

第七章 公司/激勵(lì)對象各自的權(quán)利義務(wù)

第八章 公司/激勵(lì)對象發(fā)生異動的處理

第九章 規(guī)則

1、本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃依據(jù)《中華人民共和國公司法》、《中華人民共和國證券法》及其他有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件，以及某網(wǎng)絡(luò)股份有限公司（以下簡稱“某網(wǎng)絡(luò)”或“本公司”、“公司”）《公司章程》制訂。

2、本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃采取股票期權(quán)模式。股票來源為公司向激勵(lì)對象定向發(fā)行新股。

本激勵(lì)計(jì)劃擬向激勵(lì)對象授予【 】萬份股票期權(quán)，涉及的標(biāo)的股票種類為公司普通股，約占本激勵(lì)計(jì)劃簽署時(shí)公司股本總額 _____萬股的【 】%，其中首次授予權(quán)益【 】萬股，占目前公司股本總額_____萬股的【 】%，預(yù)留【 】萬份，占目前公司股本總額_____萬股的【 】%。在滿足行權(quán)條件的情況下，每份股票期權(quán)擁有在有效期內(nèi)以預(yù)先確定的行權(quán)價(jià)格購買 股公司股票的權(quán)利。

本計(jì)劃中預(yù)留股票期權(quán)的授予由董事會提出，公司在指定網(wǎng)站對包括激勵(lì)份額、激勵(lì)對象職務(wù)、期權(quán)行權(quán)價(jià)格等詳細(xì)內(nèi)容做出充分的信息披露且完成屆時(shí)其他法定程序后進(jìn)行授予。

3、本激勵(lì)計(jì)劃授予的股票期權(quán)的行權(quán)價(jià)格為【 】元。

在本激勵(lì)計(jì)劃公告當(dāng)日至激勵(lì)對象完成股票期權(quán)行權(quán)期間，若公司發(fā)生資本公積轉(zhuǎn)增股本、派發(fā)股票紅利、股份拆細(xì)或縮股、配股、派息、向老股東定向增發(fā)新股等事宜，股票期權(quán)的行權(quán)價(jià)格將做相應(yīng)的調(diào)整。

4、在本激勵(lì)計(jì)劃公告當(dāng)日至激勵(lì)對象完成股票期權(quán)行權(quán)期間，若公司發(fā)生資本公積轉(zhuǎn)增股本、派發(fā)股票紅利、股份拆細(xì)或縮股、配股等事宜，股票期權(quán)的數(shù)量及所涉及的標(biāo)的股票總數(shù)將做相應(yīng)的調(diào)整。

5、本激勵(lì)計(jì)劃有效期為_____年，即股票期權(quán)授予之日起至所有股票期權(quán)行權(quán)完畢之日止。

6、本激勵(lì)計(jì)劃對象行權(quán)資金以自籌方式解決，公司承諾不為激勵(lì)對象依據(jù)本激勵(lì)計(jì)劃獲取的有關(guān)股票期權(quán)提供貸款以及其他任何形式的財(cái)務(wù)資助，包括為其貸款提供擔(dān)保。

7、本激勵(lì)計(jì)劃必須經(jīng)公司董事會審議通過后方可實(shí)施。

除非本文另有所指，下列詞語具有的含義如下：

1、公司、本公司、某網(wǎng)絡(luò)、股份公司，指某網(wǎng)絡(luò)股份有限公司。

2、激勵(lì)計(jì)劃、本計(jì)劃，指以公司股票為標(biāo)的，對公司董事、高級管理人員及其他員工進(jìn)行的長期性激勵(lì)計(jì)劃。

3、股票期權(quán)、期權(quán)，指公司授予激勵(lì)對象在未來一定期限內(nèi)以預(yù)先確定的價(jià)格和條件購買本公司一定數(shù)量股份的權(quán)利。

4、激勵(lì)對象，指按照本計(jì)劃規(guī)定獲得股票期權(quán)的公司董事、監(jiān)事、高級管理人員及其他員工。

5、授予日，指公司向激勵(lì)對象授予權(quán)益的日期，授予日必須為交易日。

6、等待期，指股票期權(quán)授予日至股票期權(quán)可行權(quán)日之間的時(shí)間段。

7、行權(quán)，激勵(lì)對象根據(jù)股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，行使其所擁有的股票期權(quán)的行為，在本計(jì)劃中行權(quán)即為激勵(lì)對象按照激勵(lì)計(jì)劃設(shè)定的條件購買標(biāo)的股票的行為。

8、可行權(quán)日，指指激勵(lì)對象可以行權(quán)的日期，可行權(quán)日必須是交易日。

9、行權(quán)價(jià)格，指本計(jì)劃所確定的激勵(lì)對象購買公司股票的價(jià)格。

10、《公司章程》，指《某網(wǎng)絡(luò)股份有限公司公司章程》。

11、《公司法》，指《中華人民共和國公司法》（20xx年修訂）。

12、《證券法》，指《中華人民共和國證券法》（20xx年修訂）。

13、《暫行辦法》，指《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司管理暫行辦法》。

14、《管理辦法》，20xx年1月1日起施行的《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》（證監(jiān)會令第85號）。

15、《業(yè)務(wù)規(guī)則》，指《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)規(guī)則(試行)》（20xx年2月8日實(shí)施，20xx年12月30日修改）。

16、證監(jiān)會，指中國證券監(jiān)督管理委員會。

17、股轉(zhuǎn)公司，指全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司。

18、主辦券商、海通*券，指海通*券股份有限公司。

19、xx律師，指北京xx律師事務(wù)所。

20、董事會、監(jiān)事會，指本公司董事會。

21、監(jiān)事會，指本公司監(jiān)事會。

22、元/萬元，指人民幣元/萬元。

為了進(jìn)一步建立、健全公司長效激勵(lì)機(jī)制，吸引和留住優(yōu)秀人才，充分調(diào)動某網(wǎng)絡(luò)公司中高層管理人員及主要技術(shù)（業(yè)務(wù)）人員的積極性，有效地將股東利益、公司利益和經(jīng)營者個(gè)人利益結(jié)合在一起，使各方共同關(guān)注公司的長遠(yuǎn)發(fā)展，在充分保障股東利益的前提下，按照收益與貢獻(xiàn)對等原則，根據(jù)《公司法》、《證券法》等有關(guān)法律、法規(guī)和規(guī)范性文件以及《公司章程》的規(guī)定，制訂本激勵(lì)計(jì)劃。

1、董事會是股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的制定與組織實(shí)施機(jī)構(gòu)，依據(jù)管理辦法行使下列職權(quán)：

（一）負(fù)責(zé)擬訂和修訂股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃

（二）負(fù)責(zé)組織實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃相關(guān)事宜。

2、人力資源部門和財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃日常管理和運(yùn)營，執(zhí)行董事會授權(quán)的其他事項(xiàng)。

一、激勵(lì)對象的確定依據(jù)

（一）激勵(lì)對象確定的法律依據(jù)

本計(jì)劃激勵(lì)對象根據(jù)《公司法》、《證券法》等有關(guān)法律及其他有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件和《公司章程》的相關(guān)規(guī)定，結(jié)合公司實(shí)際情況而確定。

（二）激勵(lì)對象確定的職務(wù)依據(jù)

本計(jì)劃激勵(lì)對象為目前公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員以及公司董事會認(rèn)為需要進(jìn)行激勵(lì)的相關(guān)員工（不包括獨(dú)立董事及外部監(jiān)事）。

二、激勵(lì)對象的范圍

本計(jì)劃涉及的激勵(lì)對象共計(jì)【 】人，包括：

（一）公司董事、監(jiān)事、高級管理人員；

（二）公司中層管理人員；

（三）公司主要業(yè)務(wù)（技術(shù)）人員；

（四）董事會認(rèn)為對公司有特殊貢獻(xiàn)的其他人員；

（五）預(yù)留激勵(lì)對象，即激勵(lì)計(jì)劃獲得董事會批準(zhǔn)時(shí)尚未確定，但在本次激勵(lì)計(jì)劃存續(xù)期間經(jīng)董事會批準(zhǔn)后納入激勵(lì)計(jì)劃的激勵(lì)對象。

以上激勵(lì)對象中，高級管理人員必須經(jīng)公司董事會或董事會授權(quán)范圍內(nèi)董事長聘任。所有激勵(lì)對象必須在本計(jì)劃的有效期內(nèi)與公司簽署勞動合同或者勞務(wù)合同。

一、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的股票來源

股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的股票來源為公司向激勵(lì)對象或激勵(lì)對象所屬的持股平臺定向發(fā)行公司股票。

二、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃標(biāo)的股票數(shù)量

計(jì)劃擬向激勵(lì)對象授予股票期權(quán)【 】萬份股票期權(quán)，涉及的標(biāo)的股票種類為公司普通股，約占本激勵(lì)計(jì)劃簽署時(shí)公司股本總額______萬股的【 】%，其中首次授予【 】萬股，占目前公司股本總額______萬股的【 】%；預(yù)留【 】萬股，占目前公司股本總額的【 】%。每份股票期權(quán)在滿足行權(quán)條件的情況下，擁有在有效期內(nèi)以行權(quán)價(jià)格購買______股公司股票的權(quán)利。

激勵(lì)對象獲授的股票期權(quán)不得轉(zhuǎn)讓、用于擔(dān)?；騼斶€債務(wù)。

三、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的分配

本次期權(quán)授予計(jì)劃中，授予高管人員_____人，合計(jì)授予_____萬股，占本次授予期權(quán)總數(shù)的_____%，授予其他非高管人員_____人，合計(jì)授予_____萬股，占本次授予期權(quán)總數(shù)的_____。

四、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的有效期、授予日、等待期、可行權(quán)日、禁售期

1、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的有效期本激勵(lì)計(jì)劃的有效期為自股票期權(quán)首次授予日起【 】年。

2、授予日為本計(jì)劃首次授予日及各次預(yù)留授予日經(jīng)公司董事會審議批準(zhǔn)之日。

3、等待期

股票期權(quán)授予后至股票期權(quán)可行權(quán)日之間的時(shí)間，本計(jì)劃等待期為【 】個(gè)月。

4、可行權(quán)日

在本計(jì)劃通過后，授予的股票期權(quán)自授予日起滿【 】個(gè)月后可以開始行權(quán)。

可行權(quán)日必須為交易日，但不得在下列期間內(nèi)行權(quán)：

（1）公司定期報(bào)告公告前 日至公告后______個(gè)交易日內(nèi)，因特殊原因推遲定期報(bào)告公告日期的，自原預(yù)約公告日前______日起算；

（2）公司業(yè)績預(yù)告、業(yè)績快報(bào)公告前______日至公告后______個(gè)交易日內(nèi)；

（3）重大交易或重大事項(xiàng)決定過程中至該事項(xiàng)公告后_____個(gè)交易日；

（4）其他可能影響股價(jià)的重大事件發(fā)生之日起至公告后_____個(gè)交易日。

上述“重大交易”、“重大事項(xiàng)”及“可能影響股價(jià)的重大事件”為公司依據(jù)《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則（試行）》的規(guī)定應(yīng)當(dāng)披露的交易或其他重大事項(xiàng)。

激勵(lì)對象必須在期權(quán)有效期內(nèi)行權(quán)完畢，計(jì)劃有效期結(jié)束后，已獲授但尚未行權(quán)的股票期權(quán)不得行權(quán)，由公司注銷。

在可行權(quán)日內(nèi)，若達(dá)到本計(jì)劃規(guī)定的行權(quán)條件，激勵(lì)對象應(yīng)在股票期權(quán)授予日起滿【 】個(gè)月后的未來_____個(gè)月內(nèi)分三期行權(quán)。

首次授予的期權(quán)行權(quán)期及各期行權(quán)時(shí)間安排如下所示：

1、第一個(gè)行權(quán)期：自首次授權(quán)日起_____個(gè)月后的首個(gè)交易日起至首次授權(quán)日起_____個(gè)月內(nèi)的最后一個(gè)交易日當(dāng)日止，可行權(quán)數(shù)量占獲授期權(quán)數(shù)量比例：_____% 。

2、第二個(gè)行權(quán)期：自首次授權(quán)日起_____個(gè)月后的首個(gè)交易日起至首次授權(quán)日起_____個(gè)月內(nèi)的最后一個(gè)交易日當(dāng)日止，可行權(quán)數(shù)量占獲授期權(quán)數(shù)量比例：_____% 。

3、第三個(gè)行權(quán)期：自首次授權(quán)日起_____個(gè)月后的首個(gè)交易日起至首次授權(quán)日起_____個(gè)月內(nèi)的最后一個(gè)交易日當(dāng)日止，可行權(quán)數(shù)量占獲授期權(quán)數(shù)量比例：_____% 。

預(yù)留部分的股票期權(quán)在授予后，應(yīng)自相應(yīng)的授權(quán)日起滿____個(gè)月后，激勵(lì)對象應(yīng)在未來_____個(gè)月內(nèi)分三期行權(quán)，每期行權(quán)____%、____%、____%。

激勵(lì)對象必須在期權(quán)行權(quán)有效期內(nèi)行權(quán)完畢。若達(dá)不到行權(quán)條件，則當(dāng)期股票期權(quán)不得行權(quán)。若符合行權(quán)條件，但未在上述行權(quán)期全部行權(quán)的該部分股票期權(quán)由公司注銷。

5、禁售期

禁售期是指對激勵(lì)對象行權(quán)后所獲股票進(jìn)行售出限制的時(shí)間段。本激勵(lì)計(jì)劃的禁售規(guī)定按照《公司法》、《證券法》等相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件和《公司章程》執(zhí)行，具體規(guī)定如下：

（1）激勵(lì)對象為公司董事、監(jiān)事和高級管理人員的，其在任職期間每年轉(zhuǎn)讓的股份不得超過其所持有本公司股份總數(shù)的____ %；在離職后半年內(nèi)，不得轉(zhuǎn)讓其所持有的本公司股份。

（3）在本激勵(lì)計(jì)劃的有效期內(nèi)，如果《公司法》、《證券法》等相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件和《公司章程》中對公司董事、監(jiān)事和高級管理人員持有股份轉(zhuǎn)讓的有關(guān)規(guī)定發(fā)生了變化，則這部分激勵(lì)對象轉(zhuǎn)讓其所持有的公司股票應(yīng)當(dāng)在轉(zhuǎn)讓時(shí)符合修改后的《公司法》、《證券法》等相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件和《公司章程》的規(guī)定。

五、股票期權(quán)的行權(quán)價(jià)格或行權(quán)價(jià)格的確定方法

1、本次授予的股票期權(quán)的行權(quán)價(jià)格

本次授予的股票期權(quán)的行權(quán)價(jià)格為【 】元。

2、預(yù)留部分的股票期權(quán)行權(quán)價(jià)格

預(yù)留部分的股票期權(quán)行權(quán)，在每次授予前，須召開董事會會議確定行權(quán)價(jià)格，并披露授予情況的摘要。

六、激勵(lì)對象獲授權(quán)益、行權(quán)的條件

1、股票期權(quán)的獲授條件

激勵(lì)對象只有在同時(shí)滿足下列條件時(shí)，才能獲授股票期權(quán)：

（1）公司未發(fā)生以下任一情形：

① 最近一個(gè)會計(jì)年度財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告被注冊會計(jì)師出具否定意見或者無法表示意見的審計(jì)報(bào)告；

② 最近一年內(nèi)因重大違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)予以行政處罰；

③ 中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)認(rèn)定的其他情形。

（2）激勵(lì)對象未發(fā)生以下任一情形：

① 最近三年內(nèi)因重大違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)予以行政處罰；

② 具有《公司法》規(guī)定的不得擔(dān)任公司董事、監(jiān)事及高級管理人員情形；

③ 公司董事會認(rèn)定其他嚴(yán)重違反公司有關(guān)規(guī)定的。

2、股票期權(quán)的行權(quán)條件

在行權(quán)期，激勵(lì)對象行使已獲授的股票期權(quán)需滿足法律規(guī)定的授予和行權(quán)條件。同時(shí)，該激勵(lì)對象在行權(quán)前一年度的績效考核達(dá)標(biāo)。

七、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的調(diào)整方法和程序

1、股票期權(quán)數(shù)量的調(diào)整方法

若在行權(quán)前公司有資本公積轉(zhuǎn)增股本、派送股票紅利、股票拆細(xì)、配股或縮股、分紅派息等事項(xiàng)，應(yīng)對股票期權(quán)數(shù)量進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整。調(diào)整方法如下：

（1）資本公積轉(zhuǎn)增股本、派送股票紅利、股票拆細(xì)

q＝q0×（1＋n）

其中：q0為調(diào)整前的股票期權(quán)數(shù)量；n為每股的資本公積轉(zhuǎn)增股本、派送股票紅利、股票拆細(xì)的比率（即每股股票經(jīng)轉(zhuǎn)增、送股或拆細(xì)后增加的股票數(shù)量）；

q為調(diào)整后的股票期權(quán)數(shù)量。

（2）配股

q＝q0×p1×（1＋n）/（p1＋p2×n）

其中：q0為調(diào)整前的股票期權(quán)數(shù)量；p1為股權(quán)登記當(dāng)日的市場公允的協(xié)議價(jià)或前一日的收盤價(jià)；p2為配股價(jià)格；n為配股的比例（即配股的股數(shù)與配股前公司總股本的比例）；q為調(diào)整后的股票期權(quán)數(shù)量。

（3）縮股

q＝q0×n

其中：q0為調(diào)整前的股票期權(quán)數(shù)量；n為縮股比例（即1股公司股票縮為n股股票）；q為調(diào)整后的股票期權(quán)數(shù)量。

2、行權(quán)價(jià)格的調(diào)整方法

若在行權(quán)前有派息、資本公積轉(zhuǎn)增股本、派送股票紅利、股票拆細(xì)、配股或縮股等事項(xiàng)，應(yīng)對行權(quán)價(jià)格進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整。調(diào)整方法如下：（1）資本公積轉(zhuǎn)增股本、派送股票紅利、股票拆細(xì)

p＝p0÷（1＋n）

其中：p0為調(diào)整前的行權(quán)價(jià)格；n為每股的資本公積轉(zhuǎn)增股本、派送股票紅利、股票拆細(xì)的比率；p為調(diào)整后的行權(quán)價(jià)格。

（2）配股

p＝p0×（p1＋p2×n）/[p1×（1＋n）]

其中：p0為調(diào)整前的行權(quán)價(jià)格；p1為股權(quán)登記當(dāng)日的市場公允的協(xié)議價(jià)或前一日的收盤價(jià)；p2為配股價(jià)格；n為配股的比例（即配股的股數(shù)與配股前股份公司總股本的比例）；p為調(diào)整后的行權(quán)價(jià)格。

（3）縮股

p＝p0÷n

其中：p0為調(diào)整前的行權(quán)價(jià)格；n為縮股比例；p為調(diào)整后的行權(quán)價(jià)格。

（4）派息

p＝p0-v

其中：p0為調(diào)整前的行權(quán)價(jià)格；v為每股的派息額；p為調(diào)整后的行權(quán)價(jià)格。

經(jīng)派息調(diào)整后，p仍須大于1。

（5）增發(fā)

公司在發(fā)生增發(fā)新股的情況下，股票期權(quán)的數(shù)量和授予價(jià)格不做調(diào)整。

3、股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃調(diào)整的程序

當(dāng)出現(xiàn)前述情況時(shí)由公司董事會決定調(diào)整行權(quán)價(jià)格、股票期權(quán)數(shù)量。

4、提前或加速行權(quán)

公司董事會可根據(jù)實(shí)際需要（如轉(zhuǎn)板上市等）或有關(guān)法律規(guī)范性文件的要求，視激勵(lì)對象實(shí)際工作年限以及職位等提出加速行權(quán)方案經(jīng)董事會審議通過后，激勵(lì)對象不得對該方案提出異議。

在股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃有效期內(nèi)，公司根據(jù)實(shí)際需要可采取加速行權(quán)。工作滿一年，可以提前對未來6個(gè)月內(nèi)可行權(quán)的期權(quán)進(jìn)行行權(quán)；工作滿兩年，可以提前對未來12個(gè)月內(nèi)可行權(quán)的期權(quán)進(jìn)行行權(quán)；以此類推，不滿一年部分，可以提前對未來3個(gè)月內(nèi)可行權(quán)的期權(quán)進(jìn)行行權(quán)。

5、股權(quán)回購

公司無義務(wù)對激勵(lì)對象持有的股票進(jìn)行回購，但是公司董事會可根據(jù)實(shí)際需要（如轉(zhuǎn)板上市等）或有關(guān)法律規(guī)范性文件的要求，有權(quán)對激勵(lì)對象已行權(quán)但未轉(zhuǎn)讓交易的股權(quán)按照董事會確定的市場公平價(jià)格或估值進(jìn)行回購，每股回購價(jià)格不低于期權(quán)行權(quán)價(jià)格。

一、本計(jì)劃將提交公司董事會審議。

二、本計(jì)劃經(jīng)公司董事會審議通過后，并且符合本計(jì)劃的相關(guān)規(guī)定，公司在規(guī)定時(shí)間內(nèi)向激勵(lì)對象授予股票期權(quán)。授予日必須為交易日，并符合規(guī)定。

三、股票期權(quán)的授予、激勵(lì)對象的行權(quán)程序：

（一）股票期權(quán)的授予

1、公司董事會負(fù)責(zé)股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃草案的擬定、修訂、審議。

2、若應(yīng)主管機(jī)關(guān)要求，公司可聘請律師對本期權(quán)計(jì)劃出具法律意見書。

3、董事會辦理具體的股票期權(quán)授予、行權(quán)等事宜。

（二）股票期權(quán)行權(quán)程序

1、獲授對象在期權(quán)計(jì)劃確定的可行權(quán)日內(nèi)，向公司提出行權(quán)申請，并交付相應(yīng)的購股款項(xiàng)。

2、董事會對申請人的行權(quán)數(shù)額、行權(quán)資格與行權(quán)條件審查確認(rèn)。

3、獲授對象的行權(quán)申請經(jīng)董事會確認(rèn)后，公司向股轉(zhuǎn)系統(tǒng)提出行權(quán)申請，并按申請行權(quán)數(shù)量向獲授對象或其持股平臺定向發(fā)行股票。

4、經(jīng)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)確認(rèn)后，由登記結(jié)算公司辦理登記結(jié)算事宜。

5、獲授對象行權(quán)后，涉及注冊資本變更的，向登記機(jī)構(gòu)辦理公司變更登記手續(xù)。

一、公司的權(quán)利與義務(wù)

公司具有對本計(jì)劃的解釋和執(zhí)行權(quán)，并按本計(jì)劃規(guī)定對激勵(lì)對象進(jìn)行監(jiān)督，若激勵(lì)對象未達(dá)到本計(jì)劃所確定的行權(quán)條件，公司將按本計(jì)劃規(guī)定的原則注銷期權(quán)。

公司承諾不為激勵(lì)對象依據(jù)股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃提供貸款以及其他任何形式的財(cái)務(wù)資助，包括為其貸款提供擔(dān)保。

公司應(yīng)及時(shí)按照有關(guān)規(guī)定履行股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃申報(bào)、信息披露等義務(wù)（如需）。

公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃及中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)、中國*券登記結(jié)算有限責(zé)任公司等的有關(guān)規(guī)定，積極配合滿足行權(quán)條件的激勵(lì)對象按規(guī)定行權(quán)。但若因中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)、中國*券登記結(jié)算有限責(zé)任公司的原因造成激勵(lì)對象未能按自身意愿行權(quán)并給激勵(lì)對象造成損失的，公司不承擔(dān)責(zé)任。

二、激勵(lì)對象的權(quán)利與義務(wù)

（一）激勵(lì)對象應(yīng)當(dāng)按公司所聘崗位的要求，勤勉盡責(zé)、恪守職業(yè)道德，為公司的發(fā)展做出應(yīng)有貢獻(xiàn)。

（二）激勵(lì)對象應(yīng)當(dāng)按照本計(jì)劃規(guī)定鎖定其獲授的股票期權(quán)。

（三）激勵(lì)對象的資金來源為激勵(lì)對象自籌資金。

（四）激勵(lì)對象獲授的股票期權(quán)在等待期內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓、用于擔(dān)?；騼斶€債務(wù)。

（五）激勵(lì)對象因激勵(lì)計(jì)劃獲得的收益，應(yīng)按國家稅收法規(guī)交納個(gè)人所得稅及其它稅費(fèi)。

（六）法律、法規(guī)規(guī)定的其他相關(guān)權(quán)利義務(wù)。

一、公司發(fā)生控制權(quán)變更、合并、分立

公司發(fā)生控制權(quán)變更、合并、分立等情形時(shí)，如公司董事會決定不再執(zhí)行本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，則適用第五章第四條中的加速行權(quán)規(guī)定，否則仍按照本計(jì)劃執(zhí)行。

二、公司出現(xiàn)下列情形之一時(shí)，本計(jì)劃即行終止：

（一）最近一個(gè)會計(jì)年度財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告被注冊會計(jì)師出具否定意見或者無法表示意見的審計(jì)報(bào)告；

（二）最近一年內(nèi)因重大違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)予以行政處罰；

（三）中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)認(rèn)定的其他情形。

當(dāng)公司出現(xiàn)終止計(jì)劃的上述情形時(shí)，激勵(lì)對象已獲授但尚未行權(quán)的股票期權(quán)由公司注銷。

三、激勵(lì)對象個(gè)人情況發(fā)生變化

（一）當(dāng)發(fā)生以下情況時(shí)，經(jīng)公司董事會批準(zhǔn)，在情況發(fā)生之日，對激勵(lì)對象已獲準(zhǔn)行權(quán)但尚未行使的股票期權(quán)終止行權(quán)，其未獲準(zhǔn)行權(quán)的期權(quán)作廢。

1、違反國家法律法規(guī)、《公司章程》或公司內(nèi)部管理規(guī)章制度的規(guī)定，或發(fā)生勞動合同約定的失職、瀆職行為，嚴(yán)重?fù)p害公司利益或聲譽(yù)，或給公司造成直接或間接經(jīng)濟(jì)損失；

2、公司有充分證據(jù)證明該激勵(lì)對象在任職期間，存在受賄、索賄、貪污、盜竊、泄露經(jīng)營和技術(shù)秘密等損害公司利益、聲譽(yù)等的違法違紀(jì)行為，直接或間接損害公司利益；

3、因犯罪行為被依法追究刑事責(zé)任；

4、成為獨(dú)立董事或其他不能持有公司股票或股票期權(quán)的人員；

5、最近三年內(nèi)被證券交易所公開譴責(zé)或宣布為不適當(dāng)人選；

6、最近三年內(nèi)因重大違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)予以行政處罰；

7、董事會認(rèn)定的其他情況。

（三）當(dāng)發(fā)生以下情況時(shí)，在情況發(fā)生之日，對激勵(lì)對象已獲準(zhǔn)行權(quán)但尚未行使的股票期權(quán)繼續(xù)保留行權(quán)權(quán)利，并在______天內(nèi)完成行權(quán)（如遇不可行權(quán)日，從可行權(quán)日計(jì)算日期或______天內(nèi)提交-行權(quán)申請），其未獲準(zhǔn)行權(quán)的期權(quán)作廢。

1、勞動合同、勞務(wù)合同到期后，雙方不再續(xù)簽合同的；

2、經(jīng)和公司協(xié)商一致提前解除勞動合同、勞務(wù)合同的；

3、因經(jīng)營考慮，公司單方面終止或解除與激勵(lì)對象訂立的勞動合同、勞務(wù)合同的；

4、喪失勞動能力；

5、死亡；

6、其它董事會認(rèn)定的情況。

（四）特殊情形處理

1、激勵(lì)對象因執(zhí)行職務(wù)負(fù)傷而導(dǎo)致喪失勞動能力的，經(jīng)公司確認(rèn)，其所獲授的股票期權(quán)不作變更，仍可按照規(guī)定行權(quán)；

2、到法定年齡退休且退休后不繼續(xù)在公司任職的，經(jīng)公司確認(rèn)，其所獲授的股票期權(quán)不作變更，仍可按照規(guī)定行權(quán)；

3、激勵(lì)對象因執(zhí)行職務(wù)死亡的，經(jīng)公司確認(rèn)，其所獲授的股票期權(quán)不作變更，仍可按照規(guī)定行權(quán)，并根據(jù)法律由其繼承人繼承；

4、激勵(lì)對象因調(diào)任公司下屬控股子公司時(shí)，其所獲授的股票期權(quán)不作變更，仍可按照規(guī)定行權(quán)。

一、本計(jì)劃經(jīng)公司董事會審議通過后生效。

二、本計(jì)劃由公司董事會負(fù)責(zé)解釋。

__________年____月____日

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇六

股權(quán)激勵(lì)能夠幫助公司吸引人才，促進(jìn)員工的生產(chǎn)積極性，從而壯大公司的實(shí)力。股權(quán)激勵(lì)需要進(jìn)行方案設(shè)計(jì)，然后由全體員工進(jìn)行遵守。那么，股權(quán)激勵(lì)方案設(shè)計(jì)(范文)是怎樣的呢?今天，華律網(wǎng)小編整理了以下內(nèi)容為您答疑解惑，希望對您有所幫助。

為了體現(xiàn)xx的公司理念，建立科學(xué)的企業(yè)管理機(jī)制，有效激發(fā)員工的創(chuàng)業(yè)熱情，不斷提升企業(yè)在市場中的競爭力，經(jīng)公司股東會研究決定，現(xiàn)對公司創(chuàng)業(yè)伙伴xxx進(jìn)行干股激勵(lì)與期權(quán)計(jì)劃，并以此作為今后行權(quán)的合法書面依據(jù)。

一、干股的激勵(lì)標(biāo)準(zhǔn)與期權(quán)的授權(quán)計(jì)劃

1、公司贈送xxxx萬元分紅股權(quán)作為激勵(lì)標(biāo)準(zhǔn)，xxx以此獲得每年公司年稅后利潤(不含政府補(bǔ)貼和關(guān)聯(lián)公司轉(zhuǎn)移利潤)的分紅收益，自xx年xx月xx日起至公司股份制改造完成日為截止日。原則上干股激勵(lì)部分收益累積后作為今后個(gè)人入股資金，暫時(shí)不進(jìn)行現(xiàn)金分配，在期權(quán)行權(quán)時(shí)一次性以稅后現(xiàn)金分紅形式進(jìn)行購買股份，多退少補(bǔ)。

2、公司授予個(gè)人干股，在未行權(quán)前股權(quán)仍屬原股東所有，授予對象只享有干股分紅的收益權(quán)本次確定期權(quán)計(jì)劃的期權(quán)數(shù)量為xxx萬股，每股為人民幣一元整。

二、干股的激勵(lì)核算辦法與期權(quán)的行權(quán)方式

1、干股分紅按照公司的實(shí)際稅后利潤，公司財(cái)務(wù)必須嚴(yán)格按照財(cái)務(wù)制度，向管理層透明與公開，并指定主要管理人員參與監(jiān)督。每年稅后利潤暫以年度審計(jì)報(bào)告為準(zhǔn)，最終確認(rèn)在公司股份制改造時(shí)以會計(jì)師事務(wù)所最終審計(jì)報(bào)告為準(zhǔn)。

2、期權(quán)行權(quán)在公司改制時(shí)進(jìn)行，并一次性行權(quán)，如放棄行權(quán)，公司按其所持干股的累積分紅按稅后的現(xiàn)金分紅形式支付其本人。

3、行權(quán)價(jià)格按行權(quán)時(shí)公司每股凈資產(chǎn)價(jià)格確定，出資以其所持干股累積未分配收益沖抵，多退少補(bǔ)。如干股累積分紅收益不足以支付全部行權(quán)金額且本人不予補(bǔ)足，則對應(yīng)不足出資部分視為其本人自愿放棄，原權(quán)益仍屬于原股東，其本人相關(guān)股份數(shù)量根據(jù)其實(shí)際出資情況自動調(diào)整，其相關(guān)損失也由其本人承擔(dān);期權(quán)行權(quán)后，公司以增資形式將員工出資轉(zhuǎn)增為公司股本

4、入股人必須是其本人，同時(shí)必須符合公司以下相關(guān)要求;

5、期權(quán)轉(zhuǎn)股手續(xù)與股票流通按照上市公司的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。如有上市需要，公司進(jìn)行股份制改造時(shí)的增資或引入戰(zhàn)略投資者，則公司在保證其本人現(xiàn)有期權(quán)數(shù)量的基礎(chǔ)上，有權(quán)對公司股權(quán)進(jìn)行重組，以便保證公司的順利上市。

三、授予對象及條件

1、干股激勵(lì)及期權(quán)授予對象經(jīng)管會提名、股東會批準(zhǔn)的核心管理人員及關(guān)鍵崗位的骨干員工;

2、本方案只作為公司內(nèi)部人員的首次激勵(lì)計(jì)劃

3、授予對象必須是本公司正式員工，必須遵守國家法律、法規(guī)與公司制度，同時(shí)愿意接受本方案有關(guān)規(guī)定

四、基于干股激勵(lì)與期權(quán)計(jì)劃的性質(zhì)，受益員工必須承諾并保證：

1、承諾絕對不直接或間接擁有管理、經(jīng)營、控制與本公司所從事業(yè)務(wù)相類似或相競爭的業(yè)務(wù)。

2、保證有關(guān)投入公司的資產(chǎn)(包括技術(shù)等無形資產(chǎn))不存在任何類型或性質(zhì)的抵押、質(zhì)押、債務(wù)或其它形式的第三方權(quán)利。

3、保證不存在任何未經(jīng)披露與任何第三方合作投資情形，也未為投資之目的充當(dāng)任何第三方受托人或代理人。

4、為確保公司上市后的持續(xù)經(jīng)營，本人保證在公司上市的3年內(nèi)不離職，并保證在離職后3年內(nèi)不從事與本人在科博達(dá)工作期間完全相同的業(yè)務(wù)經(jīng)營活動，無論何時(shí)也不泄露原掌握的商業(yè)秘密。

5、本人同意無論何種原因在公司上市前離職，離職前所持的干股激勵(lì)收益根據(jù)賬面實(shí)際金額，按照稅后現(xiàn)金分紅形式支付給其本人，原授予的干股激勵(lì)由于本人離職自動終止，期權(quán)計(jì)劃同時(shí)取消。

6、如果在公司上市后未到公司規(guī)定服務(wù)期限內(nèi)離職，本人同意按照(上市收益按三年平攤)的原則，將所持的股權(quán)收益按照上市前雙方約定的有關(guān)規(guī)定退還未服務(wù)年限的收益;

7、在公司上市前如有違法行為被公司開除，本人承諾放棄公司給予的所有干股激勵(lì)所產(chǎn)生的一切收益;

8、在公司上市后如有違法行為被公司開除，本人同意按照上述第六條雙方約定的(退還未服務(wù)年限的收益)規(guī)定處理。

9、任職期間，本人保證維護(hù)企業(yè)正當(dāng)權(quán)益，如存在職務(wù)侵占、受賄、從事與本企業(yè)(包括分支機(jī)構(gòu))經(jīng)營范圍相同的經(jīng)營活動、泄露商業(yè)秘密的行為的，本人愿意支付十倍于實(shí)際損失的違約金，同時(shí)愿意接受公司對于本人的行政處罰甚至開除處理;

10、本人保證所持干股激勵(lì)與期權(quán)不存在出售、相互或向第三方轉(zhuǎn)讓、對外擔(dān)保、質(zhì)押或設(shè)置其它第三方權(quán)利等行為，否則，本人愿意由公司無條件無償收回。

本人保證不向第三方透露公司對本人激勵(lì)的任何情況。

五、股東權(quán)益

1、期權(quán)完成行權(quán)后，按照上市公司法有關(guān)規(guī)定，其以實(shí)際出資享受相應(yīng)表決權(quán)和收益權(quán)。其他相關(guān)權(quán)益，由《公司章程》具體規(guī)定;

2、公司根據(jù)其投資企業(yè)實(shí)際盈利情況確定分紅，若公司分紅用于轉(zhuǎn)增資本，視同其實(shí)際出資，其相關(guān)稅費(fèi)由股東自己承擔(dān)。

3、今后如因上市股權(quán)增發(fā)需要，公司有權(quán)對股權(quán)進(jìn)行整合，具體股權(quán)整合方案屆時(shí)協(xié)商確定。

六、違約責(zé)任

任何一方不得違反本協(xié)議，否則必須承擔(dān)由此造成其它方損失。若因一方違反協(xié)議導(dǎo)致本協(xié)議無法履行，其他方有權(quán)終止本協(xié)議。

七、不可抗力

因不能預(yù)見且發(fā)生后果不能防止或不可避免不可抗力，造成一方使本協(xié)議不能履行或不能完全履行時(shí)，可以免于承擔(dān)其他方損失賠償責(zé)任。但遇有不可抗力一方，應(yīng)立即書面通知其他方，并出示有效證明文件。

八、其他

1、本協(xié)議變更、修改或補(bǔ)充，必須由各方共同協(xié)商一致并簽訂補(bǔ)充協(xié)議

2、本協(xié)議未盡事宜由各方友好協(xié)商決定，或以書面形式加以補(bǔ)充。若因協(xié)議履行發(fā)生爭議，應(yīng)通過協(xié)商解決，協(xié)商無法解決的可通過法律途徑解決

3、考慮到上市的有關(guān)要求，本協(xié)議正本一份，用于公司備案授予對象保留>一份副本;

是企業(yè)為了激勵(lì)和留住核心人才，而推行的一種長期激勵(lì)機(jī)制。有條件的給予激勵(lì)對象 部分股東權(quán)益，使其與企業(yè)結(jié)成利益共同體，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)的長期目標(biāo)。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇七

從人力資本價(jià)值、歷史貢獻(xiàn)、難以取代程度等幾方面確定激勵(lì)對象范圍

根據(jù)這個(gè)原則， 股權(quán)激勵(lì)對象被分成了三個(gè)層面：

第一層面是核心層，為公司的戰(zhàn)略決策者；

第二層面是經(jīng)營層，為擔(dān)任部門經(jīng)理以上職位的管理者；

第三層面是骨干層，為特殊人力資本持有者。

股權(quán)激勵(lì)的工具包括權(quán)益結(jié)算工具和現(xiàn)金結(jié)算工具，其中，權(quán)益結(jié)算中的常用工具包括股票期權(quán)、限制性股票員工持股計(jì)劃等，這種激勵(lì)方式的優(yōu)點(diǎn)是激勵(lì)對象可以獲得真實(shí)股權(quán)，公司不需要支付大筆現(xiàn)金，有時(shí)還能獲得缺點(diǎn)是公司股本結(jié)構(gòu)需要變動，原股東持股比例可能會稀釋。

現(xiàn)金結(jié)算中的常用工具包括股票增值權(quán)、虛擬股票計(jì)劃、利潤分紅等，其優(yōu)點(diǎn)是不影響公司股權(quán)結(jié)構(gòu)，原有股東會造成稀釋。缺點(diǎn)是公司需要以現(xiàn)金形式支付，現(xiàn)金支付壓力較大。而且，由于激勵(lì)對象不能獲得真正的股權(quán)，勵(lì)作用有所影響。

確定激勵(lì)方式，應(yīng)綜合考慮員工的人力資本價(jià)值、敬業(yè)忠誠度、員工出資意愿及公司激勵(lì)力度等方面。在結(jié)合公的基礎(chǔ)之上，可考慮如下激勵(lì)方式：

對于人力資本價(jià)值高且忠誠度高的員工，采用實(shí)股或期股激勵(lì)方式，以在員工身上實(shí)現(xiàn)經(jīng)營權(quán)與所有權(quán)的統(tǒng)一；對于不愿出資的員工，可以采用分紅權(quán)激勵(lì)和期權(quán)激勵(lì)，以提升員工參與股權(quán)激勵(lì)的積極性。

上述激勵(lì)方式并非一成不變，在結(jié)合公司與激勵(lì)對象現(xiàn)實(shí)需求的基礎(chǔ)上可靈活運(yùn)用并加以整合創(chuàng)新，設(shè)計(jì)出契合求的激勵(lì)方案。

針對現(xiàn)金結(jié)算類的股權(quán)激勵(lì)方式，不涉及公司實(shí)際股權(quán)激勵(lì)，故不存在股份來源問題，以下僅就權(quán)益類股權(quán)的股份來源進(jìn)行如下闡述：

一是原始股東出讓公司股份。如果以實(shí)際股份對公司員工實(shí)施激勵(lì)，一般由原始股東，通常是大股東向股權(quán)激勵(lì)份。根據(jù)支付對價(jià)的不同可以分為兩種情形：其一為股份贈予，原始股東向股權(quán)激勵(lì)對象無償轉(zhuǎn)讓一部分公司股慮激勵(lì)對象個(gè)人所得稅問題）；其二為股份出讓，出讓的價(jià)格一般以企業(yè)注冊資本或企業(yè)凈資產(chǎn)的賬面價(jià)值確定二是采取增資的方式，公司授予股權(quán)激勵(lì)對象以相對優(yōu)惠的價(jià)格參與公司增資的權(quán)利。

需要注意的是，在股權(quán)轉(zhuǎn)讓或增資過程中要處理好原始股東的優(yōu)先認(rèn)購買權(quán)問題。公司可以在股東會對股權(quán)激勵(lì)決時(shí)約定其他股東對與股權(quán)激勵(lì)有關(guān)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓與增資事項(xiàng)放棄優(yōu)先購買權(quán)。

在現(xiàn)金結(jié)算的情況下，公司需要根據(jù)現(xiàn)金流量情況合理安排股權(quán)激勵(lì)的范圍、標(biāo)準(zhǔn)，避免給公司的正常經(jīng)營力。而在權(quán)益結(jié)算的情況下，除公司或老股東無償轉(zhuǎn)讓股份外，股權(quán)激勵(lì)對象也需要支付一定的資金來受讓該部據(jù)資金來源方式的不同，可以分為以下幾種：

一是激勵(lì)對象自有資金。在實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃時(shí)，激勵(lì)對象是以自有資金購入對應(yīng)的股份。由于員工的支付能力很高，因此，需要采取一些變通的方法，比如，在股權(quán)轉(zhuǎn)讓中采取分期付款的方式，而在增資中則可以分期繳納大股東提供借款方式。

二是提取激勵(lì)基金。為了支持股權(quán)激勵(lì)制度的實(shí)施，公司可以建立相應(yīng)基金專門用于股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。公司從稅后法定公積金后，經(jīng)股東會或者股東大會決議，還可以從稅后利潤中提取任意公積金用于股權(quán)激勵(lì)。公積金既可以算方式的股權(quán)激勵(lì)，也可以用于權(quán)益結(jié)算方式的股權(quán)激勵(lì)。

若要產(chǎn)生長期激勵(lì)效用，股權(quán)激勵(lì)需要分階段進(jìn)行，以確保激勵(lì)對象的工作激情能夠得以延續(xù)。

一般可以將股權(quán)激勵(lì)的授予期設(shè)為3年，例如針對期股方式，可按3：3：4的比例，每年1次，分3次授予完畢

的解鎖及期權(quán)的兌現(xiàn)亦分3年期實(shí)施，這樣，一項(xiàng)股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的全部完成就會延續(xù)6年；針對利潤分紅激勵(lì)方行1次分紅，同時(shí)由公司存留一定比例的分紅份額，待第3個(gè)年度返還，并以此類推。

之所以采用上述機(jī)制，其原因在于，在激勵(lì)的同時(shí)施加必要的約束——員工中途任何時(shí)刻想離開企業(yè)，都會覺得以此增加其離職成本，強(qiáng)化長期留人的效用。

為規(guī)避法律糾紛，在推行股權(quán)激勵(lì)方案前應(yīng)事先明確退出機(jī)制。針對不同的激勵(lì)方式，分別采用不同的退出機(jī)制

（一）針對現(xiàn)金結(jié)算類激勵(lì)方式，可從三個(gè)方面界定退出辦法：

1.對于合同期滿、法定退休等正常的離職情況，已實(shí)現(xiàn)的激勵(lì)成果歸激勵(lì)對象所有，未實(shí)現(xiàn)部分則由企業(yè)收回。離開企業(yè)后還會在一定程度上影響企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績，則未實(shí)現(xiàn)部分也可予以保留，以激勵(lì)其能繼續(xù)關(guān)注公司的發(fā)

2.對于辭職、辭退等非正常退出情況，除了未實(shí)現(xiàn)部分自動作廢之外，已實(shí)現(xiàn)部分的收益可歸屬激勵(lì)對象所有。

3.若激勵(lì)對象連續(xù)幾次未達(dá)到業(yè)績指標(biāo)，則激勵(lì)資格自動取消，即默認(rèn)此激勵(lì)對象不是公司所需的人力資本，當(dāng)獲取人力資本收益。

（二）針對權(quán)益結(jié)算類激勵(lì)方式，可從以下三方面界定相關(guān)退出辦法：

1、針對直接實(shí)股激勵(lì)方式，激勵(lì)對象直接獲得實(shí)際股權(quán)，成為公司真正的股東。要根據(jù)股權(quán)激勵(lì)協(xié)議約定的強(qiáng)制要求激勵(lì)對象轉(zhuǎn)讓股權(quán)存在較大困難，需要明確以下事項(xiàng)：

①關(guān)于強(qiáng)制退股規(guī)定的效力

在激勵(lì)對象取得公司實(shí)際股權(quán)后應(yīng)當(dāng)變更公司章程，章程對公司及股東均有約束力。變更后的章程應(yīng)規(guī)定特定條股東應(yīng)當(dāng)強(qiáng)制退股，該規(guī)定可以視作全體股東的約定。在該條件滿足時(shí)，特定股東應(yīng)當(dāng)退股。

同時(shí)應(yīng)注意在公司存續(xù)過程中修改章程，并規(guī)定強(qiáng)制退股條件，則要分別情況看待。對于贊成章程修改的股東來足強(qiáng)制退股條件時(shí)，章程的規(guī)定對他有效；對于反對章程修改的股東來說，即使章程已通過，強(qiáng)制退股的規(guī)定對力。

在此應(yīng)注意：股東資格只能主動放棄，不能被動剝奪。章程或激勵(lì)協(xié)議通過特殊約定強(qiáng)制退股條款，可能因違反東不得抽逃出資的強(qiáng)制性規(guī)定而被認(rèn)定無效，對激勵(lì)對象僅起到協(xié)議約束的效果。

②退股的轉(zhuǎn)讓價(jià)格或回購價(jià)格

股權(quán)激勵(lì)協(xié)議中一般規(guī)定了強(qiáng)制退出的股份的轉(zhuǎn)讓價(jià)格/回購價(jià)格計(jì)算方法。退出股份價(jià)格經(jīng)常約定為激勵(lì)對象原或原始購買價(jià)格加利息的作價(jià)。但資產(chǎn)收益是股東的固有權(quán)利，不能被強(qiáng)制剝奪，資產(chǎn)收益體現(xiàn)在利潤分配、剩和轉(zhuǎn)讓股份獲益三方面。股東退股有權(quán)以市場價(jià)值作價(jià)。再者，在公司虧損時(shí)，如再以原價(jià)或原價(jià)加利息作價(jià)，東不公平或涉嫌抽逃。

因此，在股權(quán)激勵(lì)設(shè)計(jì)方案中對退股的轉(zhuǎn)讓價(jià)格約定為公司實(shí)際賬面凈資產(chǎn)價(jià)值或市場公允價(jià)值較為妥當(dāng)。 ③協(xié)議能否規(guī)定只向特定股東轉(zhuǎn)讓

上述規(guī)定往往會侵犯了其他股東的優(yōu)先購買權(quán)，優(yōu)先購買權(quán)也是股東的固有權(quán)利，非經(jīng)其事先同意，不得被剝奪權(quán)激勵(lì)協(xié)議中約定或另行出具其他股東承諾放棄優(yōu)先購買權(quán)。

股權(quán)激勵(lì)過程中涉及的稅收問題主要體為以下兩方面：

1、公司股權(quán)激勵(lì)支出能否在公司成本中列支

我國目前未對非上市公司股權(quán)激勵(lì)過程中的稅收問題作出明確規(guī)定，但在相關(guān)條例中可以找到一定依據(jù)。《中華企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第三十四條規(guī)定“企業(yè)發(fā)生的合理的工資薪金支出，準(zhǔn)予扣除。前款所稱工資薪金，是納稅年度支付給在本企業(yè)任職或者受雇的員工的所有現(xiàn)金形式或者非現(xiàn)金形式的勞動報(bào)酬，包括基本工資、獎(jiǎng)金貼、年終加薪、加班工資，以及與員工任職或者受雇有關(guān)的其他支出?！蓖瑫r(shí)國家稅務(wù)總局在《關(guān)于我國居民企激勵(lì)計(jì)劃有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題的公告》第三款規(guī)定“在我國境外上市的居民企業(yè)和非上市公司，凡比照《管規(guī)定建立職工股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，且在企業(yè)會計(jì)處理上，也按我國會計(jì)準(zhǔn)則的有關(guān)規(guī)定處理的，其股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃有關(guān)處理問題，可以按照上述規(guī)定執(zhí)行?！?/p>

根據(jù)上述條例的規(guī)定，非上市公司的股權(quán)激勵(lì)支出，可以在公司成本中列支，但要區(qū)別對待：

針對股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃實(shí)行后立即可以行權(quán)的，確定作為當(dāng)年公司工資薪金支出，依照稅法規(guī)定進(jìn)行稅前扣除；

針對股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃實(shí)行后，需待一定服務(wù)年限或者達(dá)到規(guī)定業(yè)績條件（以下簡稱等待期）方可行權(quán)的，公司等待計(jì)算確認(rèn)的相關(guān)成本費(fèi)用，不得在對應(yīng)年度計(jì)算繳納企業(yè)所得稅時(shí)扣除。在股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃可行權(quán)后，公司方可根際行權(quán)時(shí)的公允價(jià)格與當(dāng)年激勵(lì)對象實(shí)際行權(quán)支付價(jià)格的差額及數(shù)量，計(jì)算確定作為當(dāng)年公司工資薪金支出，依進(jìn)行稅前扣除

2、激勵(lì)對象獲得的股權(quán)激勵(lì)份額的稅收問題

國家稅務(wù)總局《關(guān)于個(gè)人認(rèn)購股票等有價(jià)證券而從雇主取得折扣或補(bǔ)貼收入有關(guān)征收個(gè)人所得稅問題的通知》（國9號）規(guī)定，在中國負(fù)有納稅義務(wù)的個(gè)人（包括在中國境內(nèi)有住所和無住所的個(gè)人）認(rèn)購股票等有價(jià)證券，因其表現(xiàn)或業(yè)績，從其雇主以不同形式取得的折扣或補(bǔ)貼（指雇員實(shí)際支付的股票等有價(jià)證券的認(rèn)購價(jià)格低于當(dāng)期發(fā)場價(jià)格的數(shù)額），屬于該個(gè)人因受雇而取得的工資、薪金所得，應(yīng)在雇員實(shí)際認(rèn)購股票等有價(jià)證券時(shí)，按照《中國個(gè)人所得稅法》（以下稱稅法）及其實(shí)施條例和其他有關(guān)規(guī)定計(jì)算繳納個(gè)人所得稅。上述個(gè)人在認(rèn)購股票等有行轉(zhuǎn)讓所取得的所得，屬于稅法及其實(shí)施條例規(guī)定的股票等有價(jià)證券轉(zhuǎn)讓所得，適用有關(guān)對股票等有價(jià)證券轉(zhuǎn)讓人所得稅的規(guī)定。

除上述國稅發(fā)〔1998〕9號，目前關(guān)于非上市公司股份期權(quán)計(jì)劃并無其他政策規(guī)定。由此可以看出，非上市公司際認(rèn)購股票等有價(jià)證券時(shí)，按照《中華人民共和國個(gè)人所得稅法》（以下稱稅法）及其實(shí)施條例和其他有關(guān)規(guī)定人所得稅。根據(jù)我國《個(gè)人所得稅法》規(guī)定，工資、薪金所得，適用超額累進(jìn)稅率，稅率為3%至45%；利息、得、財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得和其他所得適用比例稅率，稅率為20%。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇八

1、個(gè)人長期利益與企業(yè)長期利益相結(jié)合原則；

2、個(gè)人收益與企業(yè)價(jià)值增長相聯(lián)系原則；

3、個(gè)人與企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)原則；

4、激勵(lì)與約束相對稱原則；

5、個(gè)人激勵(lì)與團(tuán)隊(duì)激勵(lì)相結(jié)合原則。

1、年度績效獎(jiǎng)金；

2、年度股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)，三年經(jīng)營期滿兌現(xiàn)。

1、收入構(gòu)成：基本工資＋年度績效獎(jiǎng)金＋激勵(lì)股權(quán)；

2、比例及計(jì)發(fā)時(shí)間：

激勵(lì)項(xiàng)目：________，占比（%）：________，計(jì)發(fā)時(shí)間：每月/每年/每季；

激勵(lì)項(xiàng)目：________，占比（%）：________，計(jì)發(fā)時(shí)間：每月/每年/每季；

……

（按實(shí)際激勵(lì)項(xiàng)目例舉）

（舉例：在完成董事會下達(dá)的經(jīng)營指標(biāo)情況下，設(shè)定總經(jīng)理的年度總收入為40萬元，則其月度基本工資為0．5萬元，年度績效獎(jiǎng)金為12萬元，激勵(lì)股權(quán)為22萬股）

1、年度績效獎(jiǎng)金的提取前提：年度銷售額及年度利潤指標(biāo)的完成率均不低于董事會下達(dá)指標(biāo)的80％；

2、年度績效獎(jiǎng)金標(biāo)準(zhǔn)的設(shè)定：

方法一：按照年度所實(shí)現(xiàn)利潤的10－20％計(jì)提年度績效獎(jiǎng)金；

方法二：按照行業(yè)水平、集團(tuán)薪資體系、本企業(yè)規(guī)模等設(shè)定固定年度績效獎(jiǎng)金的額度，根據(jù)考核計(jì)發(fā)。

原則上，主張第一年先行實(shí)行固定年度績效獎(jiǎng)金，自第二年起實(shí)行利潤計(jì)提年度績效獎(jiǎng)金；先行實(shí)行高比例利潤計(jì)提年度績效獎(jiǎng)金，隨著企業(yè)發(fā)展逐漸遞減年度績效獎(jiǎng)金計(jì)提比例。

董事長、總經(jīng)理各占20％，其他被激勵(lì)對象（設(shè)定為八人）分配其余的60％（具體分配方案由經(jīng)營班子提出，報(bào)董事會審定）。

以績效獎(jiǎng)金為基準(zhǔn)，被激勵(lì)對象每獲得1元得績效獎(jiǎng)金，即給予1．8元得的激勵(lì)股權(quán)（該比例由前述第“三”款第“2”條“績效獎(jiǎng)金”占比30％、“激勵(lì)股權(quán)”占比55％換算得出）。

1、銷售額指標(biāo)。

2、利潤指標(biāo)。

1、每三年經(jīng)營期為一個(gè)激勵(lì)期。

2、兩項(xiàng)指標(biāo)三年動態(tài)持續(xù)考核；

3、三年激勵(lì)期年度激勵(lì)主題：

第一年度：以提升利潤指標(biāo)（減虧）為前提，整合市場資源、提升銷售；

第二年度：加速提升市場份額，保證利潤實(shí)現(xiàn)；

第三年度：銷售放量，利潤顯著提升。

（一）兩項(xiàng)指標(biāo)三年動態(tài)權(quán)重比例如下：

經(jīng)營年度：_______，銷售額（%）________，利潤指標(biāo)（%）_________

經(jīng)營年度：_______，銷售額（%）________，利潤指標(biāo)（%）_________

……

（按實(shí)際情況例舉）

（二）年度績效獎(jiǎng)金考核辦法：

1、兩項(xiàng)項(xiàng)指標(biāo)均采用百分制；

2、項(xiàng)目得分＝項(xiàng)目指標(biāo)完成比例×項(xiàng)目權(quán)重比例；

3、總分為各個(gè)項(xiàng)目得分之和；

4、總分80％（含）以下，年度績效獎(jiǎng)金為0；

總分80％以上，年度績效獎(jiǎng)金＝得分/100×年度績效獎(jiǎng)金額（固定額或利潤計(jì)提）。

1、股權(quán)持有人享受年度分紅權(quán)、送配權(quán)等權(quán)力；

2、股權(quán)持有人未經(jīng)許可不得轉(zhuǎn)讓、出售、交換、抵押所持有的`股權(quán)；

3、股權(quán)持有人調(diào)離，其持有的股權(quán)可以選擇繼續(xù)持有或內(nèi)部轉(zhuǎn)讓；內(nèi)部轉(zhuǎn)讓不成，由公司按購買每股凈資產(chǎn)現(xiàn)值回收；

4、股權(quán)持有人離職，其持有的股權(quán)由公司按其認(rèn)購價(jià)收回。

（一）公司在董事會或執(zhí)行董事會下設(shè)立薪酬委員會，薪酬委員會由股東選派3-5人組成，專門對股權(quán)進(jìn)行管理；

（二）薪酬委員會職能如下：

1、負(fù)責(zé)股權(quán)的管理，包括發(fā)放股權(quán)證、登記名冊、凈資產(chǎn)記賬、行權(quán)登記、紅 利分配等；

2、向董事會或執(zhí)行董事會報(bào)告股權(quán)執(zhí)行情況；

3、在董事會或執(zhí)行董事會授權(quán)下根據(jù)股權(quán)管理規(guī)則有權(quán)變更股權(quán)計(jì)劃。

因被考核人嚴(yán)重失職、瀆職，致使企業(yè)經(jīng)營與管理工作遭受嚴(yán)重影響、企業(yè)經(jīng)濟(jì)利益或社會聲譽(yù)遭受嚴(yán)重?fù)p害的，經(jīng)過總部相關(guān)機(jī)構(gòu)認(rèn)定后，在績效考核上給予被考核人予以扣分處理，最高可處以0分。

經(jīng)營期內(nèi)，被激勵(lì)人嚴(yán)重違紀(jì)或工作中出現(xiàn)重大失誤，發(fā)生以下情況中的任何一項(xiàng)，則當(dāng)期考核分?jǐn)?shù)為0：

1、貪污受賄；

2、弄虛作假；

3、隱瞞、包庇他人損害公司利益行為；

4、接受相關(guān)關(guān)聯(lián)公司或業(yè)務(wù)單位等娛樂行為；

5、泄露經(jīng)濟(jì)情報(bào)。

（銷售額指標(biāo)是指當(dāng)期財(cái)務(wù)年度內(nèi)的銷售回款額，已售出產(chǎn)品但未回收貨款的不計(jì)入。）

（一）反對任何形式的地域、性別、種族、民族、宗教信仰歧視。

（二）嚴(yán)禁發(fā)表不利于公司穩(wěn)定與發(fā)展的言論。

（三）嚴(yán)禁泄露公司處于論證過程的項(xiàng)目、正在研究之中的規(guī)章制度以及尚未頒布的人事調(diào)整計(jì)劃等。

（四）沒有得到公司授權(quán)，嚴(yán)禁接受媒體采訪或發(fā)表與公司有關(guān)的言論、文章。

（五）嚴(yán)禁向競爭企業(yè)泄露公司經(jīng)營與管理信息。

（六）提倡節(jié)約，反對鋪張浪費(fèi)。

（七）嚴(yán)禁利用職務(wù)之便，謀取個(gè)人利益。

（八）禁止接受合作單位給予私人的各種饋贈，包括但不限于現(xiàn)金、代幣購物券、股票、有價(jià)證券、高檔耐用物品、金銀制品等。

（九）未經(jīng)組織批準(zhǔn)或上級領(lǐng)導(dǎo)同意，禁止接受合作單位的宴請。

（十）對于在公務(wù)活動中，合作單位給予公司的優(yōu)惠饋贈，不得據(jù)為己有或私自支配處理。

（十一）除非組織安排，嚴(yán)禁安排或接受公司內(nèi)部的公款宴請。

（十二）嚴(yán)禁利用職權(quán)或工作之便，吃、拿、卡、要，侵犯員工利益，損害公司與客戶之間關(guān)系。

（十三）嚴(yán)禁接受下級人員的禮品（包括土特產(chǎn)）、禮金及有價(jià)證券；禁止參加需要下級人員付費(fèi)的各種活動、提供的各種服務(wù)。

（十四）嚴(yán)禁任何形式的性別騷擾。

（十五）嚴(yán)禁向下級員工借錢或墊支應(yīng)由本人支付的各種費(fèi)用。

（十六）實(shí)事求是，嚴(yán)禁弄虛作假、欺瞞組織。

（十七）提倡團(tuán)結(jié)互助，反對拉幫結(jié)派及任何形式的山頭主義。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇九

為了調(diào)動員工積極性，提高公司經(jīng)濟(jì)效益，公司特制定本方案，以便讓員工與公司共同發(fā)展、共享公司經(jīng)營成果。具體內(nèi)容如下：

除非本方案明確指出，下列用語含義如下：

1、股東：指出資成立公司的自然人或法人，股東享有股權(quán)。

2、股權(quán)：指公司在工商部門登記的注冊資本金，總額為人民幣 萬元，一定比例的股權(quán)對應(yīng)相應(yīng)金額的注冊資本金。

3、虛擬股權(quán)：指公司對內(nèi)名義上的股權(quán)，虛擬股權(quán)擁有者不是指公司在工商注冊登記的實(shí)際股東，虛擬股權(quán)的擁有者僅享有參與公司年終凈利潤的分配權(quán)，而無所有權(quán)和其他權(quán)利。此虛擬股權(quán)對內(nèi)、對外均不得轉(zhuǎn)讓，不得繼承。

4、分紅：指公司按照《中華人民共和國公司法》及公司章程的規(guī)定可分配的稅后凈利潤總額，各股東按所持股權(quán)比例進(jìn)行分配所得的紅利。

經(jīng)過公司全體股東一致同意，公司決定授予員工 %或 萬元的虛擬股權(quán)，每股為人民幣一元整。

1、員工取得的 %的虛擬股權(quán)不變更公司章程，不記載在公司的股東名冊，不做工商變更登記。員工不得以此虛擬股權(quán)對外作為擁有公司資產(chǎn)的依據(jù)。

2、每年度會計(jì)結(jié)算終結(jié)后，公司按照相關(guān)法律法規(guī)及公司章程之規(guī)定計(jì)算出上一年度公司可分配的稅后凈利潤總額。

3、員工可得分紅為其持有的虛擬股比例乘以可分配的凈利潤總額。

1、公司應(yīng)在每年的 月份進(jìn)行上一年度會計(jì)結(jié)算，得出上一年度稅后凈利潤總額，并將此結(jié)果及時(shí)通知員工。

2、員工在每年度的 月份享受分紅。公司應(yīng)在確定員工可得分紅后的 個(gè)工作日內(nèi)，將可得分紅的 50 %（暫定）支付給員工。

3、員工的可得分紅應(yīng)當(dāng)以人民幣形式支付，除非員工同意，公司不得以其它形式支付。

4、員工可得分紅的其他部分暫存公司賬戶并按同期銀行利息計(jì)，按照下列規(guī)定支付或處理：

a．勞動合同期滿時(shí)，公司與員工均同意不再繼續(xù)簽訂勞動合同的，員工未提取的可得分紅在合同期滿后的三年內(nèi)，由公司按每年5%（暫定）的額度支付給員工。

b．勞動合同期滿時(shí)，公司要求續(xù)約而員工不同意的，員工未提取的可得分紅的50%（暫定）由公司在合同期滿后的五年內(nèi)按分五期（暫定）支付；可得分紅的剩余50%歸屬公司。

c．員工提前終止勞動合同或者員工違反勞動合同的有關(guān)規(guī)定、公司規(guī)章制度而被公司解職的，員工未提取的可得分紅全部歸屬公司，員工無權(quán)再提取。

5．員工在獲得公司授予的虛擬股權(quán)之后，仍可根據(jù)其簽訂的勞動合同享受公司給予的其他待遇。

1、員工在本方案實(shí)施期限內(nèi)可享受此 %虛擬股權(quán)的分紅權(quán)。

本方案實(shí)施期限為 年，于 年 月 日起至 年 月 日止。

2、方案期限的續(xù)展：

本方案于到期日自動終止，除非公司于本方案到期日之前書面通知員工延續(xù)實(shí)施本方案。

1、公司應(yīng)當(dāng)如實(shí)計(jì)算年度稅后凈利潤，員工對此享有知情權(quán)。

2、公司應(yīng)當(dāng)及時(shí)、足額支付員工可得分紅。

3、員工對公司負(fù)有忠實(shí)義務(wù)和勤勉義務(wù)，不得有任何損害公司利益和形象的行為。

4、員工對本方案的內(nèi)容承擔(dān)嚴(yán)格保密義務(wù)，不得向任何第三人泄露本方案中員工所得虛擬股及股數(shù)以及分紅等情況，除非事先征得公司書面許可。

5、若員工離開公司的，員工仍應(yīng)遵守本條第3、4項(xiàng)約定。

6、公司可根據(jù)員工的工作情況將授予員工的 %虛擬股權(quán)部分或者全部轉(zhuǎn)化為實(shí)際股權(quán)，但雙方應(yīng)協(xié)商一致并簽署股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議。

7、若員工存在損害公司利益情形的，公司有權(quán)書面通知員工終止本方案的實(shí)施。

8、公司解散、注銷或者員工死亡的，本方案自行終止。

9、本方案于到期日終止；若員工的勞動合同終止的，本方案也隨之終止。

公司董事會對本方案的修訂及實(shí)施享有最終解釋權(quán)。

xxxxxxx公司

二〇xx年一月八日

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇十

股權(quán)激勵(lì)方案僅針對中小型非上市民營企業(yè)。對于大型企業(yè)以及上市企業(yè)來說，有條件及可能性去實(shí)施或者模擬實(shí)施股票期權(quán)模式，而在中小型非上市民營企業(yè)一般只能選擇現(xiàn)股或期股獎(jiǎng)勵(lì)類型。在中小企業(yè)中，總經(jīng)理對于企業(yè)中層部門經(jīng)理的委托一代理關(guān)系，更應(yīng)該納入內(nèi)部管理監(jiān)督范疇。本方案僅考慮“非風(fēng)險(xiǎn)創(chuàng)投企業(yè)”的股權(quán)激勵(lì)情況。所謂“非風(fēng)險(xiǎn)創(chuàng)投企業(yè)”，這是相對于經(jīng)理人利用風(fēng)險(xiǎn)資金組建創(chuàng)辦的創(chuàng)投公司而言的。非風(fēng)險(xiǎn)創(chuàng)投企業(yè)體現(xiàn)的是非人力資本雇傭人力資本，風(fēng)險(xiǎn)創(chuàng)投企業(yè)則是人力資本雇傭非人力資本，準(zhǔn)確區(qū)分兩種情況的區(qū)別對民營企業(yè)正確理解股權(quán)激勵(lì)機(jī)制有重要意義。

１．方案要具備有效性。

方案的有效性主要體現(xiàn)在五個(gè)方面：第一，真實(shí)的激勵(lì)導(dǎo)向要符合委托人動機(jī)，即將經(jīng)理人引導(dǎo)至股東關(guān)注的方向努力；第二，要符合企業(yè)實(shí)際情況，使經(jīng)理人產(chǎn)生合適的期望及達(dá)成期望的效價(jià)，即具有較大的激勵(lì)力；第三，能夠體現(xiàn)人力資本價(jià)值，并實(shí)現(xiàn)人力資本的升值；第四，能夠降低總體委托代理成本，杜絕或明顯減少內(nèi)部人控制行為；第五，在使經(jīng)理人得到激勵(lì)的前提下，能夠避免企業(yè)的其他員工乃至整個(gè)企業(yè)的激勵(lì)總量損失。

２．方案要具備可操作性。

主要從六個(gè)方面進(jìn)行判斷：第一，在促使經(jīng)理人承受風(fēng)險(xiǎn)抵押功能的同時(shí)，是否能夠兼顧經(jīng)理人的承受能力，避免經(jīng)理人承擔(dān)過大的風(fēng)險(xiǎn)，以防止經(jīng)理人主導(dǎo)需求的扭曲；第二，是否符合國家的法律規(guī)章，以防出現(xiàn)法律瑕疵；第三，有沒有建立合理的、成本較低的激勵(lì)性股權(quán)退出機(jī)制；第四，激勵(lì)成本是不是合理適宜；第五，是否能夠妥善解決資金來源；第六，股權(quán)定價(jià)方法是否合理清晰。

３．方案要具備可持續(xù)性。

方案應(yīng)該做到：第一，避免股權(quán)固化以致激勵(lì)性股權(quán)枯竭；第二，要有調(diào)整彈性；第三，要設(shè)定合理的股權(quán)收益結(jié)算周期?？傊?，股權(quán)激勵(lì)方案要具備可行性、可操作性、可持續(xù)性是我們設(shè)計(jì)方案時(shí)應(yīng)考慮的基本原則，也是我們衡量方案的應(yīng)用價(jià)值以及預(yù)判方案能不能成功實(shí)施的重要依據(jù)。

①激勵(lì)對象：企業(yè)高層管理人員。具體到某集團(tuán)而言，指下屬企業(yè)的正副廠長經(jīng)理。

②激勵(lì)性股權(quán)數(shù)量及分配比例：激勵(lì)性股權(quán)的數(shù)量為企業(yè)總股份的１０％。正職應(yīng)占全部激勵(lì)性股權(quán)的４０－５０％，其余由副職分配。

③激勵(lì)性股權(quán)的組合：激勵(lì)性股權(quán)的２０％為實(shí)股，并實(shí)際轉(zhuǎn)讓和過戶，８０％為虛股，不實(shí)際過戶，但在股權(quán)結(jié)算期滿后，虛股可以實(shí)股化，即完成實(shí)際過戶，但是否行使實(shí)股化的權(quán)力歸經(jīng)理人所有。

④資金來源及股權(quán)來源：實(shí)股的入股資金由本人解決，以現(xiàn)金支付；虛股不需要支付現(xiàn)金。如果本人一次性難以拿出全部現(xiàn)金的，入股時(shí)應(yīng)至少支付５０％，其余資金以實(shí)股質(zhì)押，向公司借款支付，借款免計(jì)利息。激勵(lì)性股權(quán)來源于企業(yè)股東的集體攤薄。

⑤股權(quán)定價(jià)：股權(quán)價(jià)格按照經(jīng)會計(jì)師事務(wù)所審計(jì)評估的凈資產(chǎn)確定。

⑥任期及股權(quán)激勵(lì)結(jié)算周期：規(guī)定激勵(lì)對象即經(jīng)理人一屆任期為３－５年，并以任期為股權(quán)激勵(lì)結(jié)算周期，簡稱激勵(lì)周期。正常任期期滿后，經(jīng)理人繼續(xù)任職的，可以啟動新一輪激勵(lì)周期。

⑦激勵(lì)性股權(quán)的權(quán)利義務(wù)：在激勵(lì)周期內(nèi)，不進(jìn)行利益分配，期滿結(jié)算時(shí)，實(shí)股與虛股有同樣的利潤分配權(quán)；利潤分配比例與股份比例不同，如果企業(yè)贏利，全部激勵(lì)性股權(quán)按照２０％的比例分紅，其他資本股的利潤分配比例為８０％。企業(yè)出現(xiàn)虧損，實(shí)股與普通資本股一樣承擔(dān)有限責(zé)任，虛股不需承擔(dān)任何責(zé)任。

⑧股份退出規(guī)定：經(jīng)理人在任期間辭職的，企業(yè)有回購選擇權(quán)，經(jīng)理人應(yīng)有出讓義務(wù)，回購價(jià)格按照期初與辭職時(shí)的凈資產(chǎn)就低原則確定；公司辭退經(jīng)理人的，個(gè)人有退股選擇權(quán)，公司應(yīng)有回購義務(wù)，回購價(jià)格按照期初與辭退時(shí)的凈資產(chǎn)就高原則確定；任職期滿后，經(jīng)理人具有實(shí)股的完全處置權(quán)。因?yàn)樽约恨o職原因經(jīng)理人離開公司的，辭職之前的虛股應(yīng)分配利潤和以后的分配權(quán)及實(shí)股化權(quán)利自然取消；因?yàn)楣巨o退原因使經(jīng)理人離開公司的，虛股之前的應(yīng)分配利潤公司應(yīng)分配給經(jīng)理人，以后的分配權(quán)及實(shí)股化權(quán)利自然取消；虛股實(shí)股化時(shí)的行權(quán)價(jià)格與期初實(shí)股價(jià)格一樣，即按照期初企業(yè)凈資產(chǎn)確定。在結(jié)算期內(nèi)如發(fā)生企業(yè)被并購或大股東變更及重大股權(quán)調(diào)整，個(gè)人有退股選擇權(quán)，公司應(yīng)有回購義務(wù)，回購價(jià)格按照期初與辭退時(shí)的凈資產(chǎn)就高原則確定，同時(shí)結(jié)算虛股的分配利潤。

⑨有關(guān)方案實(shí)施的配套管理規(guī)定：建立經(jīng)理人監(jiān)督評估系統(tǒng)，包括：第一，定期的經(jīng)理人述職制度。第二，健全企業(yè)管理制度特別是財(cái)務(wù)管理及審計(jì)制度。第三，設(shè)置企業(yè)經(jīng)營狀況指標(biāo)體系，比如資金周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收款回款率、技術(shù)專利申報(bào)量、產(chǎn)品市場占有率等指標(biāo)，監(jiān)控企業(yè)經(jīng)營發(fā)展并作為考核以至決定續(xù)聘或解雇經(jīng)營者的其中依據(jù)；由于該項(xiàng)工作專業(yè)性強(qiáng)，也比較復(fù)雜，對于一般管理基礎(chǔ)較差的中小規(guī)模民營企業(yè)來說實(shí)施難度較大，建議外聘咨詢公司解決。

⑩有關(guān)激勵(lì)周期：完整的股權(quán)激勵(lì)過程包括股東大會決議批準(zhǔn)方案、企業(yè)與激勵(lì)對象簽訂合同、實(shí)施方案、到期結(jié)算等階段，企業(yè)運(yùn)行方案的同時(shí)應(yīng)啟動經(jīng)理人的監(jiān)督評估系統(tǒng)，在必要時(shí)對方案做出適當(dāng)?shù)恼{(diào)整。在一輪激勵(lì)周期結(jié)束后，企業(yè)根據(jù)實(shí)施情況的總結(jié)，進(jìn)一步完善方案，以啟動新一輪的激勵(lì)周期。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇十一

1、對入股前的公司經(jīng)營不享受權(quán)益，不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn);入股后與公司股東的股份融合一起，共享收益，共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

2、激勵(lì)股權(quán)不得以任何形式轉(zhuǎn)讓給公司股東和公司員工以外的人，員工解除勞動合同以后其所持股權(quán)可內(nèi)部轉(zhuǎn)讓。

3、股權(quán)激勵(lì)員工(以下簡稱激勵(lì)對象)不參與公司股東會，不參與公司經(jīng)營管理，不享有公司章程規(guī)定的股東權(quán)力。

4、在工商登記中，并不進(jìn)行注冊資本和股東的變更登記，股權(quán)激勵(lì)不影響股東結(jié)構(gòu)改變，不影響公司注冊資本改變。

1、經(jīng)員工認(rèn)可，公司從現(xiàn)有的收入和業(yè)務(wù)中調(diào)劑部分現(xiàn)金以及挑選部分業(yè)務(wù)，合計(jì)1000萬元。該部分業(yè)務(wù)和現(xiàn)金與激勵(lì)對象的出資融合一起，從20xx年1月1日起共同經(jīng)營，共享收益，共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

公司此前的融資款形成的業(yè)務(wù)一并劃轉(zhuǎn)過來，與激勵(lì)對象的出資融合一起共同經(jīng)營。

2、前款融合一起的資金，由財(cái)務(wù)單獨(dú)建賬，單獨(dú)核算，與未劃轉(zhuǎn)過來的業(yè)務(wù)和資金不發(fā)生法律關(guān)系。未劃轉(zhuǎn)過來的業(yè)務(wù)和資金由公司原有股東承擔(dān)收益和風(fēng)險(xiǎn)。

3、公司分配給激勵(lì)對象的股權(quán)暫定為300萬股。經(jīng)公司股東會

討論通過，可以根據(jù)公司發(fā)展情況增加激勵(lì)股權(quán)。

4、激勵(lì)對象在認(rèn)購激勵(lì)股權(quán)的同時(shí)，應(yīng)按照公司規(guī)定向公司融資。融資款原則上不低于激勵(lì)股權(quán)，融資款按照0.5%計(jì)付月利息。

首先由公司員工自行申請認(rèn)購股份，經(jīng)公司股東會研究后確定可以認(rèn)購并明確認(rèn)購數(shù)額的員工為激勵(lì)對象。股東不屬于激勵(lì)對象。

經(jīng)董事會同意的員工，自行申報(bào)認(rèn)購股份數(shù)額。

1、激勵(lì)對象按照一元一股，自行出資購買公司股份;

2、激勵(lì)對象認(rèn)購的股權(quán)以一萬股為起點(diǎn)，最高認(rèn)購數(shù)額不超過50萬股;

3、激勵(lì)對象與公司解除勞動關(guān)系，即喪失激勵(lì)條件，不享有股權(quán)激勵(lì)權(quán)利，不承擔(dān)激勵(lì)股權(quán)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

1、每位員工可認(rèn)購股權(quán)不超過五十萬股(50萬股)，員工的認(rèn)購股權(quán)數(shù)額由股東會決定;

2、經(jīng)公司股東會討論通過，可以根據(jù)公司經(jīng)營情況增加員工激勵(lì)股權(quán)的認(rèn)購數(shù)額。

1、入股后，激勵(lì)對象的股份與公司股東的股份融合一起，共享收益，共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

2、激勵(lì)對象對入股前的公司經(jīng)營、公司資產(chǎn)、公司負(fù)債不享受權(quán)益，不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

公司所有出資(含股東的出資和激勵(lì)對象的出資)所產(chǎn)生的收益，每年度結(jié)算一次。每年的利潤在扣除公司經(jīng)營管理成本、5%的法定公積金、15%的呆壞賬準(zhǔn)備金之后按照出資比例(包含股東的出資以

及激勵(lì)對象的出資)進(jìn)行分配。

1、激勵(lì)對象出現(xiàn)辭職、辭退或因其他原因?qū)е聞趧雍贤K止時(shí)，其所持激勵(lì)股權(quán)只能轉(zhuǎn)讓給公司內(nèi)部員工或股東，在同等條件下，員工比股東享有優(yōu)先受讓權(quán)。轉(zhuǎn)讓方與受讓方自行結(jié)算股權(quán)受讓費(fèi)用。員工受讓他人的股權(quán)后，其所持激勵(lì)股權(quán)總額不能超過100萬股。

2、激勵(lì)對象勞動合同終止后將其股權(quán)轉(zhuǎn)讓給公司股東，受讓激勵(lì)股權(quán)的股東的表決權(quán)仍按照公司章程辦理。

3、公司股東和員工均不愿意受讓勞動合同終止后的激勵(lì)股權(quán)，激勵(lì)對象有權(quán)請求公司按照實(shí)際經(jīng)營情況進(jìn)行結(jié)算，公司應(yīng)在勞動合同解除后一個(gè)月內(nèi)與激勵(lì)對象完成結(jié)算。結(jié)算按照本辦法確定的原則進(jìn)行。結(jié)算后公司分兩次平均退還出資，第一次為結(jié)算后的第30天，第二次為結(jié)算后的第180天。期間不計(jì)息。

在條件成熟的時(shí)候，公司股東會可考慮激勵(lì)股權(quán)實(shí)行股權(quán)代理或委托制，由激勵(lì)對象委托他人代為持股，進(jìn)入工商登記，真實(shí)行使股東權(quán)益。具體期限和實(shí)施細(xì)則由股東會決定。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇十二

____________________公司制定、實(shí)施本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的主要目的是完善公司激勵(lì)機(jī)制，進(jìn)一步提高員工的積極性、創(chuàng)造性，促進(jìn)公司業(yè)績持續(xù)增長，在提升公司價(jià)值的同時(shí)為員工帶來增值利益，實(shí)現(xiàn)員工與公司共同發(fā)展，具體表現(xiàn)為：

1、建立對公司核心員工的中長期激勵(lì)約束機(jī)制，將激勵(lì)對象利益與股東價(jià)值緊密聯(lián)系起來，使激勵(lì)對象的行為與公司的戰(zhàn)略目標(biāo)保持一致，促進(jìn)公司可持續(xù)發(fā)展。

2、通過本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的引入，進(jìn)一步完善公司的績效考核體系和薪酬體系，吸引、保留和激勵(lì)實(shí)現(xiàn)公司戰(zhàn)略目標(biāo)所需要的人才。

3、樹立員工與公司共同持續(xù)發(fā)展的理念和公司文化。

1、____________________公司股東大會作為公司的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)審議批準(zhǔn)本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的實(shí)施、變更和終止。

2、____________________公司董事會是本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的執(zhí)行管理機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)擬定本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃并提交股東會會議審議通過；公司董事會根據(jù)股東大會的授權(quán)辦理本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的相關(guān)事宜。

3、____________________公司監(jiān)事會是本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)核實(shí)激勵(lì)對象名單，并對本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的實(shí)施是否符合相關(guān)法律法規(guī)及《公司章程》進(jìn)行監(jiān)督。

一、激勵(lì)對象的資格本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的激勵(lì)對象應(yīng)為：

1、同時(shí)滿足以下條件的人員：

a為____________________公司的正式員工；

b截至_______年___月___日，在______________公司連續(xù)司齡滿_______年；

c為公司___________等崗位高級管理人員和其他核心員工；

3、公司激勵(lì)對象的資格認(rèn)定權(quán)在公司股東會；激勵(lì)對象名單須經(jīng)公司股東會審批，并經(jīng)公司監(jiān)事會核實(shí)后生效。

一、來源

本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃擬授予給激勵(lì)對象的標(biāo)的股權(quán)為____________公司原股東出讓股權(quán)。

二、數(shù)量

__________________公司向激勵(lì)對象授予公司實(shí)際資產(chǎn)總額_________%的股權(quán)。

三、分配

1、本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的具體分配情況如下：

職務(wù)：______，姓名：_______，獲授股權(quán)（占比）：_________，占本計(jì)劃授予股權(quán)比________。

……

2、__________________公司因公司引入戰(zhàn)略投資者、增加注冊資本、派發(fā)現(xiàn)金紅利、資本公積金轉(zhuǎn)增股權(quán)或其他原因需要調(diào)整標(biāo)的股權(quán)數(shù)量、價(jià)格和分配的，公司股東會有權(quán)進(jìn)行調(diào)整。

一、有效期

本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的有效期為_______年，自第一次授權(quán)日起計(jì)算。有效期內(nèi)授予的股權(quán)期權(quán)，均設(shè)置行權(quán)限制期和行權(quán)有效期。

行權(quán)限制期為______年，

行權(quán)有效期為______年。

二、授權(quán)日

1、本計(jì)劃有效期內(nèi)的每年____月____日。

2、__________________公司將在______年度、______年度和______年度分別按公司實(shí)際資產(chǎn)總額的______%：______%：______%比例向符合授予條件的激勵(lì)對象授予標(biāo)的股權(quán)。

三、可行權(quán)日

1、各次授予的期權(quán)自其授權(quán)日______年后，滿足行權(quán)條件的激勵(lì)對象方可行權(quán)。

2、本次授予的股權(quán)期權(quán)的行權(quán)規(guī)定：

在符合規(guī)定的行權(quán)條件下，激勵(lì)對象自授權(quán)日起持有期權(quán)滿_______年（行權(quán)限制期）后，可在_______年（行權(quán)有效期）內(nèi)行權(quán)。在該次授予期權(quán)的3年行權(quán)有效期內(nèi)激勵(lì)對象應(yīng)采取勻速分批行權(quán)的原則來行權(quán)。行權(quán)有效期后，該次授予的期權(quán)的行使權(quán)利自動失效，不可追溯行使。

四、禁售期

1、激勵(lì)對象在獲得所授股權(quán)之日起_______年內(nèi)，不得轉(zhuǎn)讓該股權(quán)。

2、禁售期滿，激勵(lì)對象所持股權(quán)可以在公司股東間相互轉(zhuǎn)讓，也可以按照本計(jì)劃約定，由公司回購。

一、授予條件激勵(lì)對象獲授標(biāo)的股權(quán)必須同時(shí)滿足如下條件：

1、業(yè)績考核條件：_______年度凈利潤達(dá)到或超過___________萬元。

2、績效考核條件：根據(jù)《_________________公司股份有限公司股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃實(shí)施考核辦法》，激勵(lì)對象上一年度績效考核合格。

二、授予價(jià)格

1、公司授予激勵(lì)對象標(biāo)的股權(quán)的價(jià)格；公司實(shí)際資產(chǎn)×獲受股權(quán)占公司實(shí)際資產(chǎn)的比例。

2、資金來源：公司授予激勵(lì)對象標(biāo)的股權(quán)所需資金的______由激勵(lì)對象自行籌集，其余由公司發(fā)展基金劃撥。

三、股權(quán)期權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書

公司在標(biāo)的股權(quán)授予前與激勵(lì)對象簽訂《股權(quán)期權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》，約定雙方的權(quán)利義務(wù)，激勵(lì)對象未簽署《股權(quán)期權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》或已簽署《股權(quán)期權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》但未按照付款期限支付受讓標(biāo)的股權(quán)款的，視為該激勵(lì)對象放棄參與本次授予。

四、授予股權(quán)期權(quán)的程序

1、公司與激勵(lì)對象簽訂《股權(quán)期權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》，約定雙方的權(quán)利義務(wù)。

2、公司于授權(quán)日向激勵(lì)對象送達(dá)《股權(quán)期權(quán)授予通知書》一式貳份。

3、激勵(lì)對象在三個(gè)工作日內(nèi)簽署《股權(quán)期權(quán)授予通知書》，并將一份送回公司。

4、公司根據(jù)激勵(lì)對象簽署情況制作股權(quán)期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃管理名冊，記載激勵(lì)對象姓名、獲授股權(quán)期權(quán)的金額、授權(quán)日期、股權(quán)期權(quán)授予協(xié)議書編號等內(nèi)容。

五、行權(quán)條件

激勵(lì)對象對已獲授權(quán)的股權(quán)期權(quán)將分____期行權(quán)，行權(quán)時(shí)必須滿足以下條件：

激勵(lì)對象《______________________公司股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃實(shí)施考核辦法》考核合格。

一、激勵(lì)對象發(fā)生職務(wù)變更

1、激勵(lì)對象職務(wù)發(fā)生變更，仍在公司任職，其已經(jīng)所獲授的股權(quán)期權(quán)不作變更。

2、激勵(lì)對象職務(wù)發(fā)生變更，仍在公司任職，且變更后職務(wù)在本計(jì)劃激勵(lì)對象范圍內(nèi)，按變更后職務(wù)規(guī)定獲授股權(quán)期權(quán)。

3、激勵(lì)對象職務(wù)發(fā)生變更，但仍在公司任職，但變更后職務(wù)不在本計(jì)劃激勵(lì)對象范圍內(nèi)，變更后不在享有獲授股權(quán)期權(quán)的權(quán)利。

二、激勵(lì)對象離職

（指因各種原因?qū)е录?lì)對象不在公司任職的情況）

1、激勵(lì)對象與公司的聘用合同到期，公司不再與之續(xù)約的：其已行權(quán)的股權(quán)繼續(xù)有效；已授予但尚未行權(quán)和尚未授予的股權(quán)期權(quán)不再授予，予以作廢。

2、有下列情形之一的，其已行權(quán)的股權(quán)繼續(xù)有效，但需將該股權(quán)以_______價(jià)格轉(zhuǎn)讓給公司的其他股東或公司根據(jù)新的激勵(lì)計(jì)劃新增的激勵(lì)對象；或由公司以_______價(jià)格回購；已授予但尚未行權(quán)和未授予的標(biāo)的股權(quán)不再行權(quán)和授予，予以作廢。

（1）激勵(lì)對象與公司的聘用合同到期，本人不愿與公司續(xù)約的；

（2）激勵(lì)對象與公司的聘用合同未到期，激勵(lì)對象因個(gè)人績效等原因被辭退的；

（3）激勵(lì)對象與公司的聘用合同未到期向公司提出辭職并經(jīng)公司同意的。

3、激勵(lì)對象與公司的聘用合同未到期，因公司經(jīng)營性原因等原因被辭退的：其已行權(quán)的股權(quán)繼續(xù)有效，并可保留；但未經(jīng)公司股東會一致同意，該股權(quán)不得轉(zhuǎn)讓給公司股東以外的他方；已授予但尚未行權(quán)的股權(quán)期權(quán)和尚未授予的股權(quán)期權(quán)不再授予，予以作廢。

4、激勵(lì)對象與公司的聘用合同未到期，未經(jīng)公司同意，擅自離職的：其已行權(quán)的股權(quán)無效，該激勵(lì)對象需無條件將已獲得的股權(quán)以1/3購買價(jià)格回售給公司其他股東，或由公司按該價(jià)格回購；已授予但尚未行權(quán)和未授予的標(biāo)的股權(quán)不再解鎖和授予，予以作廢。

三、激勵(lì)對象喪失勞動能力

1、激勵(lì)對象因公（工）喪失勞動能力的：其已行權(quán)的股權(quán)和已授予但尚未行權(quán)的股權(quán)繼續(xù)有效；尚未授予的股權(quán)不再授予，予以作廢。

2、激勵(lì)對象非因公（工）喪失勞動能力的：其已行權(quán)的股權(quán)繼續(xù)有效；已授予但尚未行權(quán)的股權(quán)由公司董事會酌情處置；尚未授予的標(biāo)的股權(quán)不再授予，予以作廢。

四、激勵(lì)對象退休

激勵(lì)對象退休的，其已行權(quán)的股權(quán)和已授予但尚未行權(quán)的標(biāo)的股權(quán)繼續(xù)有效；尚未授予的標(biāo)的股權(quán)不再授予，予以作廢。

五、激勵(lì)對象死亡

激勵(lì)對象死亡的，其已行權(quán)的股權(quán)和已授予但尚未行權(quán)的股權(quán)繼續(xù)有效；尚未授予的標(biāo)的股權(quán)不再授予，予以作廢。

六、特別條款

在任何情況下，激勵(lì)對象發(fā)生觸犯法律、違反職業(yè)道德、泄露公司機(jī)密、失職或?yàn)^職等行為嚴(yán)重?fù)p害公司利益或聲譽(yù)的，公司董事會有權(quán)立即終止其所獲授但尚未行權(quán)的股權(quán)，符合本計(jì)劃規(guī)定情形的，按相應(yīng)規(guī)定執(zhí)行。

1、本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃由公司股東會負(fù)責(zé)解釋。

2、公司股東會根據(jù)本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的規(guī)定對股權(quán)的數(shù)量和價(jià)格進(jìn)行調(diào)整。

3、本股權(quán)期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃一旦生效，激勵(lì)對象同意享有本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃下的權(quán)利，即可認(rèn)為其同意接受本股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的約束并承擔(dān)相應(yīng)的義務(wù)。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇十三

本方案的目的是通過將公司（以下簡稱為“公司”）的部分股權(quán)（以下簡稱為“激勵(lì)股權(quán)”）獎(jiǎng)勵(lì)給部分員工的方式以激勵(lì)員工為公司做出更大貢獻(xiàn)。

1、持股者應(yīng)當(dāng)是公司的員工（以下簡稱為“高管”）。

2、持股者承諾為公司服務(wù)滿一定年限并遵守競業(yè)限制等相關(guān)規(guī)定。

3、持股者必須經(jīng)激勵(lì)股權(quán)的授予方進(jìn)行資格授予后，方具有持股資格。

4、被授予持股資格的員工在方案上簽字并與公司簽訂《服務(wù)期協(xié)議》后方可獲得激勵(lì)股權(quán)，成為公司股東（以下簡稱為“股東”）。

員工可取得的激勵(lì)股權(quán)主要來源于公司股東_______先生（即“授予方”）實(shí)際持有的公司的股權(quán)，包括：

1、授予方經(jīng)工商登記注冊的股權(quán)；

2、雖未經(jīng)工商登記注冊，但根據(jù)法律規(guī)定以及相關(guān)協(xié)議的約定，由授予方實(shí)際持有的股權(quán)；

3、授予方已授予員工的激勵(lì)股權(quán)；

4、經(jīng)授予方同意由持有激勵(lì)股權(quán)的股東轉(zhuǎn)讓給其他股東或員工的激勵(lì)股權(quán)；

5、其他授予方認(rèn)為可以用于股權(quán)激勵(lì)的股權(quán)。

員工通過以下方式獲得激勵(lì)股權(quán)：

1、授予方無償贈送或以特定價(jià)格轉(zhuǎn)讓；

2、授予方指定其他公司股東無償贈送或以特定價(jià)格轉(zhuǎn)讓；

3、經(jīng)授予方同意，股東之間相互或向非公司股東贈送或以特定價(jià)格轉(zhuǎn)讓；

4、其他授予方認(rèn)為合適的方式。

1、可以依照法律或公司章程的規(guī)定行使股東權(quán)利，包括但不限于取得公司紅利、按照持股比例參與決策等。本方案另有規(guī)定除外。

2、可以通過轉(zhuǎn)讓、質(zhì)押等方式處置激勵(lì)股權(quán)，但須經(jīng)授予方同意。

3、經(jīng)授予方同意，激勵(lì)股權(quán)可以由其合法繼承人繼承。

4、服務(wù)期滿后，股東即可根據(jù)法律及公司章程的規(guī)定享有激勵(lì)股權(quán)的所有股東權(quán)利。

1、遵守服務(wù)期約定

股東應(yīng)遵守與公司簽訂的《服務(wù)期協(xié)議》。服務(wù)期內(nèi)，應(yīng)全職為公司服務(wù)，遵守公司規(guī)章制度，不以任何方式或手段損害公司利益，不從事任何兼職，服務(wù)期結(jié)束前不離開公司（因病、傷、亡、退休等原因不能工作或經(jīng)公司董事會同意除外），從refco交易和成功風(fēng)險(xiǎn)管理中借力提升。

2、遵守競業(yè)限制

（1）股東在服務(wù)期內(nèi)以及自公司離職后兩年內(nèi)均不以任何方式從事任何與公司相同或相似業(yè)務(wù)的投資或經(jīng)營活動，不在任何經(jīng)營與公司相同或相似業(yè)務(wù)的企業(yè)擔(dān)任任何職務(wù)或領(lǐng)取報(bào)酬，該限制同樣適用于其直系親屬、近親屬等。

（2）股東在持股期間所享受到的股東利益（包括但不限于其依據(jù)激勵(lì)股權(quán)所取得的股東紅利）已包含公司對股東遵守競業(yè)限制的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償。

3、股東將持有的激勵(lì)股權(quán)經(jīng)授予方同意全部或部分進(jìn)行轉(zhuǎn)讓后，仍應(yīng)遵守本條服務(wù)期及競業(yè)限制的規(guī)定。

1、返還股權(quán)，股東違反服務(wù)期或者競業(yè)限制約定的，授予方有權(quán)立即將激勵(lì)股權(quán)無償收回。股東應(yīng)積極協(xié)助辦理有關(guān)工商變更登記手續(xù)，將該部分股權(quán)變更至授予方或其指定的第三方名下。

2、返還已取得股利并賠償損失，如違規(guī)行為在授予方或公司發(fā)現(xiàn)之前已經(jīng)發(fā)生的，股東還應(yīng)將其自違規(guī)行為發(fā)生之年至被發(fā)現(xiàn)之年已經(jīng)取得的股東紅利返還給授予方，并足額賠償因此所導(dǎo)致的公司的損失。

1、發(fā)生以下情形之一的，股東或其合法繼承人可提出書面請求，要求授予方對激勵(lì)股權(quán)進(jìn)行回購：

（1）股東服務(wù)期滿后或因退休、生病等法定事由離開公司的，在繼續(xù)持有激勵(lì)股權(quán)兩年后（經(jīng)授予方同意，可以不受前述兩年的限制）；

（2）持有可繼承股權(quán)的員工死亡后，其合法繼承人不愿繼承激勵(lì)股權(quán)的；

（3）其他經(jīng)股東申請、授予方同意的情形。

2、回購方式為股東與授予方或其指定的第三方簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，將其持有的激勵(lì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓給授予方或其指定的第三方?；刭弮r(jià)格應(yīng)不高于回購時(shí)公司最近一期審計(jì)報(bào)告中認(rèn)定的凈資產(chǎn)值乘以回購股權(quán)比例所得出的股權(quán)價(jià)值?；刭弮r(jià)款可由授予方分兩年向股東支付。

3、授予方如決定不回購激勵(lì)股權(quán)的，應(yīng)在股東或其合法繼承人提出書面回購申請的一個(gè)月內(nèi)作出不予回購的書面答復(fù)。股東或其合法繼承人即可將激勵(lì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓給第三方，同等條件下，授予方仍享有優(yōu)先受讓權(quán)。

4、股東如在服務(wù)期內(nèi)或因服務(wù)期滿、因退休、生病等法定事由離開公司后兩年內(nèi)死亡的，其激勵(lì)股權(quán)應(yīng)由授予方無償收回。經(jīng)授予方同意可由其合法繼承人繼承的除外。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇十四

新三板股權(quán)激勵(lì)基本介紹

股權(quán)激勵(lì)是為充分發(fā)揮人才潛力、實(shí)現(xiàn)企業(yè)績效最大化而對員工進(jìn)行長期激勵(lì)的一種手段，即通過各種方式使員工直接或間接持有企業(yè)股權(quán)，從而實(shí)現(xiàn)員工與企業(yè)結(jié)成利益共同體。股權(quán)激勵(lì)的本質(zhì)便在于通過對人力資本價(jià)值及人力資本剩余價(jià)值索取權(quán)的承認(rèn)，正確處理貨幣資本與人力資本的矛盾，形成利益共生共享的機(jī)制與制度安排。股權(quán)激勵(lì)與其他一般激勵(lì)的顯著區(qū)別便在于它的長期性、約束性。

新三板掛牌企業(yè)大多為處于成長期的中小企業(yè)，人力資源的挖掘當(dāng)然顯得更為重要，故新三板掛牌企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃目前正開展得如火如荼。

新三板法律法規(guī)關(guān)于股權(quán)激勵(lì)的規(guī)定

針對新三板掛牌企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)并沒有詳細(xì)的法律規(guī)定，只見于新三板法律法規(guī)中對股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的披露作出了相應(yīng)的安排，故目前新三板股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的實(shí)施條件大多比照上市公司要求（《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）》）。新三板法律法規(guī)中直接涉及股權(quán)激勵(lì)的全部規(guī)定如下：

1、《中華人民共和國公司法》第一百四十二條：公司不得收購本公司股份。但是，有下列情形之一的除外：（一）減少公司注冊資本；（二）與持有本公司股份的其他公司合并；（三）將股份獎(jiǎng)勵(lì)給本公司職工；（四）股東因?qū)蓶|大會作出的公司合并、分立決議持異議，要求公司收購其股份的。公司依照第（三）項(xiàng)規(guī)定收購的本公司股份，不得超過本公司已發(fā)行股份總額的百分之五；用于收購的資金應(yīng)當(dāng)從公司的稅后利潤中支出；所收購的股份應(yīng)當(dāng)在一年內(nèi)轉(zhuǎn)讓給職工。

2、《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則（試行）》第2.6條：申請掛牌公司在其股票掛牌前實(shí)施限制性股權(quán)或股票期權(quán)等股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃且尚未行權(quán)完畢的，應(yīng)當(dāng)在公開轉(zhuǎn)讓說明書中披露股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃等情況。4.1.6條：掛牌公司可以實(shí)施股權(quán)激勵(lì)，具體辦法另行規(guī)定。

3、《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司信息披露細(xì)則（試行）》第四十一條：實(shí)行股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的掛牌公司，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守全國股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公司的相關(guān)規(guī)定，并履行披露義務(wù)。第四十六條：掛牌公司出現(xiàn)以下情形之一的，應(yīng)當(dāng)自事實(shí)發(fā)生之日起兩個(gè)轉(zhuǎn)讓日內(nèi)披露——（七）董事會就并購重組、股利分派、回購股份、定向發(fā)行股票或者其他證券融資方案、股權(quán)激勵(lì)方案形成決議。

4、《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公開轉(zhuǎn)讓說明書內(nèi)容與格式指引（試行）》第三十條第六項(xiàng)：披露報(bào)告期內(nèi)各期末股東權(quán)益情況，主要包括股本、資本公積、盈余公積、未分配利潤及少數(shù)股東權(quán)益的情況。如果在掛牌前實(shí)施限制性股權(quán)或股票期權(quán)等股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃且尚未行權(quán)完畢的，應(yīng)披露股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃內(nèi)容及實(shí)施情況、對資本公積和各期利潤的影響。

5、《非上市公眾公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第1號——公開轉(zhuǎn)讓說明書》第二十五條：申請人應(yīng)披露公司董事、監(jiān)事及高級管理人員的薪酬和激勵(lì)政策，包括但不限于基本年薪、績效獎(jiǎng)金、福利待遇、長期激勵(lì)（包括股權(quán)激勵(lì)）、是否從申請人關(guān)聯(lián)企業(yè)領(lǐng)取報(bào)酬及其他情況。

6、《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)主辦券商盡職調(diào)查工作指引（試行）》第十條：通過實(shí)地考察、與管理層交談、查閱公司主要知識產(chǎn)權(quán)文件等方法，結(jié)合公司行業(yè)特點(diǎn)，調(diào)查公司業(yè)務(wù)所依賴的關(guān)鍵資源，包括但不限于——（八）調(diào)查公司管理層及核心技術(shù)（業(yè)務(wù)）人員的薪酬，持股情況和激勵(lì)政策（包括股權(quán)激勵(lì)）。最近兩年上述人員的主要變動情況、原因和對公司經(jīng)營的影響，了解公司為穩(wěn)定上述人員已采取或擬采取的措施，并評價(jià)管理層及核心技術(shù)（業(yè)務(wù)）人員的穩(wěn)定性。

新三板股權(quán)激勵(lì)案例整理

以下案例的整理，為在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（以下簡稱為“股轉(zhuǎn)系統(tǒng)”）官網(wǎng)“信息披露”中以關(guān)鍵詞“股權(quán)激勵(lì)”進(jìn)行搜索獲取，通過逐個(gè)分析得出以下案例歸納表格，因部分公司股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃名稱的特殊性未能檢索到，故以下表格并未能容納新三板掛牌企業(yè)所有實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的案例：

如無特別備注，上述股權(quán)激勵(lì)的股票來源均為公司向激勵(lì)對象或持股平臺定向發(fā)行股份，募集資金用途均為補(bǔ)充公司流動資金。經(jīng)統(tǒng)計(jì)，上述激勵(lì)模式為限制性股權(quán)的掛牌企業(yè)共36個(gè)，約占47%，為掛牌企業(yè)中實(shí)施股權(quán)激勵(lì)最主要的模式；激勵(lì)模式為股票期權(quán)的掛牌企業(yè)21個(gè)，約占27%；其中明確同時(shí)使用股票期權(quán)與限制性股權(quán)兩種激勵(lì)模式進(jìn)行激勵(lì)的企業(yè)有兩家，為夏陽檢測、百華悅邦；虛擬股權(quán)目前仍只有精冶源一家企業(yè)，股票增值權(quán)的激勵(lì)模式在新三板掛牌企業(yè)中還未得到運(yùn)用；其中一部分激勵(lì)計(jì)劃其實(shí)質(zhì)為一次無任何限制條件、無任何等待期的股權(quán)轉(zhuǎn)讓或定向發(fā)行股份，不具有股權(quán)激勵(lì)的約束性質(zhì)。

新三板股權(quán)激勵(lì)模式之比較

在整理并分析股轉(zhuǎn)系統(tǒng)披露的所有新三板股權(quán)激勵(lì)方案過程中，可發(fā)現(xiàn)新三板掛牌企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)方案相比較上市企業(yè)而言，無論從實(shí)施條件、激勵(lì)模式還是股票的來源等，其形式都更為靈活且豐富。其中主流的激勵(lì)模式主要為股票期權(quán)、限制性股權(quán)、股票增值權(quán)、虛擬股權(quán)等，這些模式或被單一使用，或被混合使用。對于員工持股計(jì)劃、激勵(lì)基金等其他激勵(lì)模式，或被主流激勵(lì)模式所包含、或不具有股權(quán)激勵(lì)的性質(zhì)，本文便不再鋪開贅述。

1、股票期權(quán)

股票期權(quán)指股份公司賦予激勵(lì)對象購買本公司股票的選擇權(quán)，具有這種選擇權(quán)的人，可以在規(guī)定的時(shí)期內(nèi)以事先確定的價(jià)格（行權(quán)價(jià)）和條件購買公司一定數(shù)量的股票，也可以放棄購買股票的權(quán)利，但股票期權(quán)本身不可轉(zhuǎn)讓、抵押、質(zhì)押、擔(dān)保和償還債務(wù)。

案例分析：

截至目前，上海仁會生物制藥股份有限公司（以下簡稱為“仁會生物”，代碼：830931）仍是唯一一家掛牌前開始實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃而后成功掛牌的新三板企業(yè)。20xx年2月仁會生物通過了股權(quán)激勵(lì)方案，激勵(lì)計(jì)劃的有效期為自股票期權(quán)首次授予日起十年，公司分四次授予股票期權(quán)，股票期權(quán)總數(shù)為317萬股，占當(dāng)時(shí)股本總額3.52%，股票來源為公司向激勵(lì)對象定向發(fā)行普通股股票。

（1）首次授予股票期權(quán)情況：

首次授予日為20xx年2月24日，授予股票期權(quán)76萬份，行權(quán)價(jià)格為1元/股；此次行權(quán)條件為公司在20xx年12月31日前獲得“誼生泰注射液”新藥證書、“誼生泰注射液”生產(chǎn)批件、“誼生泰注射液”通過gmp認(rèn)證并獲得相關(guān)證書。如在20xx年12月31日前未達(dá)到上述“三證齊全”的目標(biāo)，則首次期權(quán)激勵(lì)對象所獲得的期權(quán)數(shù)量按一定比例進(jìn)行折扣后分期行權(quán)；此次激勵(lì)對象為7人，均系在公司工作滿6年且為公司主要產(chǎn)品“誼生泰”研究和開發(fā)工作作出重大貢獻(xiàn)的高級管理人員、中級管理人員及核心研發(fā)技術(shù)人員；此次激勵(lì)計(jì)劃的可行權(quán)日為首次授予日起滿24個(gè)月后。

20xx年11月20日，首次授予的期權(quán)已在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司完成登記。截至目前，首次授予股票期權(quán)約定的行權(quán)條件中的期限未到。20xx年5月公司通過了該次股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃二次授予方案，確定了第二次股票期權(quán)授予的行權(quán)條件。

（2）該激勵(lì)模式之于公司與員工的利弊（包括股權(quán)激勵(lì)的共性與該激勵(lì)模式的個(gè)性）☆于公司而言效率——調(diào)動員工的積極性，規(guī)范公司的治理機(jī)制，提高公司的整體效率。該次股權(quán)激勵(lì)的對象均為公司的經(jīng)理、主管等，為公司的中高級管理員工，而這些“中堅(jiān)力量”正代表公司的管理效率，股票期權(quán)的授予帶來的財(cái)富以及“主人翁”心理必定提高他們的積極性，使激勵(lì)對象在心理上從“員工”變成“老板”，進(jìn)而提高公司的凝聚力與效率。這一效率直接體現(xiàn)在加快了公司實(shí)現(xiàn)短期目標(biāo)的進(jìn)程。首次股票期權(quán)授予的行權(quán)條件為公司在20xx年12月31日前實(shí)現(xiàn)“三證齊全”，雖然截至目前仍無法確定該目標(biāo)是否能夠?qū)崿F(xiàn)，但是至少該股權(quán)激勵(lì)方案潛在的巨大利差對該目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)起到了加速的作用；人才——固定并約束現(xiàn)有人才，吸收并引進(jìn)外來人才。該次股權(quán)激勵(lì)將一批管理者變成了股東，使他們在享有公司剩余價(jià)值分配權(quán)的同時(shí)也承擔(dān)公司的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，對于激勵(lì)對象既是誘惑（股價(jià)上漲），也是約束（股價(jià)下跌）。同時(shí)公司巨大的股權(quán)激勵(lì)力度勢必會吸引更多的人才前來，從而不斷優(yōu)化公司的人力資源，成為公司加速發(fā)展的不竭動力。

資金——獲得一批投資款，客觀上增加了公司的注冊資本。相比其他激勵(lì)模式，股票期權(quán)成本較低。仁會生物首次股票期權(quán)授予的股票來源于公司向激勵(lì)對象以1元/股的價(jià)格定向發(fā)行普通股股票，員工購買該股票的款項(xiàng)來源于自有資金，公司不提供任何資金保障或擔(dān)保服務(wù)。雖然公司的初衷不在于這些少量資金，但是毋庸置疑的是，這批新增股東將是公司遭遇危機(jī)時(shí)資金的保障，這批人的“股東和員工”雙重身份正是他們選擇與公司共存亡的關(guān)鍵引導(dǎo)因素。

弊端——股權(quán)激勵(lì)最大的弊端便是股權(quán)的分散，公司決策效率降低，可能導(dǎo)致企業(yè)價(jià)值的減損。決策效率的降低是因股權(quán)的分散，企業(yè)價(jià)值的減損是因管理者持股比例的增加，即所謂的“管理防御假說”[①]。截至目前仁會生物公司股東已超過150個(gè)，顯然，每次股東大會的召開以及對重要事項(xiàng)的審議都較難形成集中的意見，這一大弊端是該次股權(quán)激勵(lì)的股票來源方式（定向發(fā)行）造成的后果。故現(xiàn)在大多掛牌企業(yè)選擇成立有限公司或者合伙企業(yè)（須符合股轉(zhuǎn)系統(tǒng)關(guān)于合格投資者的規(guī)定，注冊資本須500萬以上）作為股權(quán)激勵(lì)的員工持股平臺（例如三星股份、同興股份等），這樣可有效地避免該弊端。且股權(quán)激勵(lì)的效果可能保持較為短暫，一旦員工行權(quán)后成為股東，則無從限制，其勢必可能依仗股東身份，謀取個(gè)人私利，背棄公司價(jià)值目標(biāo)。

☆于員工而言

財(cái)富——直接獲得財(cái)富。首次股票期權(quán)授予確定的行權(quán)價(jià)格為1元/股，其他三次的預(yù)留股票期權(quán)的行權(quán)價(jià)格為5元/股，而根據(jù)公司目前最近的一次股票發(fā)行價(jià)格（20xx年6月，公司定向發(fā)行400萬股，發(fā)行價(jià)格為25元/股，且股票價(jià)格一直處于穩(wěn)步上升階段），員工可以直接獲得股票價(jià)格之間巨大的利差，如果股票發(fā)行價(jià)格跌破行權(quán)價(jià)格，員工可以自主放棄行權(quán)。

價(jià)值——管理地位更加牢固，可一定程度上通過自己的想法實(shí)現(xiàn)價(jià)值。股東的身份可以提出自己的想法，員工的身份可以執(zhí)行自己的想法，如執(zhí)行不力，股東的身份還可以保障自己的地位與報(bào)酬。股權(quán)激勵(lì)具有一般獎(jiǎng)勵(lì)無法比擬的優(yōu)勢，其不只是激勵(lì)員工“盡本分”，更是鼓勵(lì)他們敢于“不安分”去實(shí)現(xiàn)自己的價(jià)值。

弊端——股權(quán)激勵(lì)固然是公司給予員工的福利，但是該種福利的特殊性便在于其具有風(fēng)險(xiǎn)，可能最終“不得其利，反受其害”。股票期權(quán)授予一般設(shè)置行權(quán)條件，例如仁會生物的“三證齊全”目標(biāo)，如未能按時(shí)實(shí)現(xiàn)條件可能獲得的股權(quán)比例將大打折扣；如可行權(quán)日開始時(shí)股價(jià)跌破行權(quán)價(jià)格，員工可能放棄行權(quán)，到頭來也只是空歡喜一場；如員工按原計(jì)劃行權(quán)，用自有資金購買股權(quán)后股價(jià)跌破行權(quán)價(jià)格，對于員工來說卻是“賣力又折本”的生意。

2、限制性股權(quán)

限制性股權(quán)是指掛牌公司以低于二級市場上的價(jià)格授予激勵(lì)對象一定數(shù)量的本公司股票，激勵(lì)對象以自籌資金購買公司股票。限制性股權(quán)一般會設(shè)定股票鎖定期（即持有股票但不能出售），在公司業(yè)績達(dá)到預(yù)先設(shè)定的考核指標(biāo)后，方可按照約定的期限和比例將股票進(jìn)行解鎖。

案例分析

北京百華悅邦科技股份有限公司（以下簡稱為“百華悅邦”，代碼：831008）于20xx年10月9日披露了《股票期權(quán)與限制性股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃》，是股權(quán)激勵(lì)模式混合使用的代表性案例。對于股票期權(quán)部分此處不再贅述，集中針對其中限制性股權(quán)部分進(jìn)行詳細(xì)分析。該計(jì)劃授予限制性股權(quán)100萬股，占當(dāng)時(shí)公司股本總額2.5%。

（1）限制性股權(quán)授予情況：

首次授予日為本計(jì)劃經(jīng)公司股東大會審議通過之日，首次授予73.85萬股，預(yù)留26.15萬股，授予價(jià)格為7.5元/股；授予條件為公司及激勵(lì)對象符合《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法》規(guī)定的要求即可；解鎖條件為除符合上述授予條件外還應(yīng)達(dá)到每段解鎖期相應(yīng)年度績效考核目標(biāo)，否則由公司回購限制性股權(quán)并注銷；首次授予的激勵(lì)對象為112人，均系公司公司中層以上管理人員、主要業(yè)務(wù)（技術(shù)）人員等；此次激勵(lì)計(jì)劃的解鎖期分為三期，第一期為自首次授予日起18個(gè)月后的首個(gè)交易日起至首次授予日起30個(gè)月內(nèi)的最后一個(gè)交易日當(dāng)日止。

20xx年10月15日百華悅邦舉行第三次臨時(shí)股東大會決議，審議通過了上述股權(quán)激勵(lì)方案，并且同意增加73.85萬注冊資本，由首次授予限制性股權(quán)的激勵(lì)對象認(rèn)購。

（2）該激勵(lì)模式之于公司與員工的利弊

除具有股權(quán)激勵(lì)的共性利弊外，限制性股權(quán)具有如下獨(dú)特利弊：

☆于公司而言

見效快——限制性股權(quán)的特殊性便在于方案一經(jīng)通過，員工在數(shù)月之內(nèi)一般就能成為公司股東，只不過他們的股份存在漫長的鎖定期。這對于員工的心理壓迫非常強(qiáng)烈，員工要變成股東須投入自有資金，且這些行為不可逆轉(zhuǎn)（股票期權(quán)可放棄），員工只能竭盡全力去實(shí)現(xiàn)解鎖條件。（這就是所謂的“限制性股權(quán)具有一定的懲罰性”，如股價(jià)下跌，一損俱損）百華悅邦10月9日開始實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，15日即開始增加注冊資本，激勵(lì)對象在一個(gè)月內(nèi)便快速獲得股份。

風(fēng)險(xiǎn)小——如股權(quán)激勵(lì)主要為了固定并約束現(xiàn)有人才，那限制性股權(quán)激勵(lì)模式是最好的選擇，因?yàn)橄拗菩怨蓹?quán)極大降低了股權(quán)激勵(lì)行權(quán)獲益的風(fēng)險(xiǎn)。百華悅邦在開展股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃一個(gè)月內(nèi)，便“綁定”了所有激勵(lì)對象，且無論以后公司業(yè)績是否好壞，股價(jià)上漲或下跌，這些激勵(lì)對象都無法自主放棄，而且還必須努力實(shí)現(xiàn)解鎖條件。

弊端——相比較其他股權(quán)激勵(lì)模式，限制性股權(quán)的弊端便在于實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)的成本和手段不經(jīng)濟(jì)性導(dǎo)致偏離激勵(lì)初衷，因限制期限較短，員工獲得股份后容易背棄公司利益最大化目標(biāo)。

☆于員工而言

相比較其他激勵(lì)模式，限制性股權(quán)對于員工而言風(fēng)險(xiǎn)較大，能夠快速獲得股份的代價(jià)便是快速被“綁定”，如購買股份后遭遇股價(jià)跌破購買價(jià)，因缺乏退出機(jī)制，勢必?fù)p失慘重，除非刻意不實(shí)現(xiàn)解鎖條件，由公司回購股份。

3、虛擬股權(quán)

虛擬股權(quán)指公司授予被激勵(lì)對象一定數(shù)額的虛擬股份，被激勵(lì)對象不需出資而可以享受公司價(jià)值的增長，利益的獲得需要公司支付。被激勵(lì)者沒有虛擬股票的表決權(quán)、轉(zhuǎn)讓權(quán)和繼承權(quán)，只有分紅權(quán)。虛擬股權(quán)享有的收益來源于股東對相應(yīng)股權(quán)收益的讓渡。在虛擬股票持有人實(shí)現(xiàn)既定目標(biāo)條件下，公司支付給持有人收益時(shí)，既可以支付現(xiàn)金、等值的股票，也可以支付等值的股票和現(xiàn)金相結(jié)合。虛擬股票是通過其持有者分享企業(yè)剩余索取權(quán)，將他們的長期收益與企業(yè)效益掛鉤。

案例分析

北京精冶源新材料股份有限公司（以下簡稱為“精冶源”，代碼：831091）于20xx年5月披露《虛擬股權(quán)激勵(lì)方案》，開創(chuàng)了新三板掛牌企業(yè)股權(quán)激勵(lì)模式的先河，目前也仍是唯一一家實(shí)施虛擬股權(quán)實(shí)施激勵(lì)的掛牌企業(yè)。

（1）虛擬股權(quán)激勵(lì)具體方案如下：

本激勵(lì)計(jì)劃的有效期限為三年，即20xx年-20xx年，激勵(lì)對象無償享有公司給予一定比例的分紅權(quán)，計(jì)劃有效期滿后，公司可根據(jù)實(shí)際情況決定是否繼續(xù)授予激勵(lì)對象該等比例的分紅權(quán)。

該激勵(lì)方案還明確激勵(lì)對象的確定標(biāo)準(zhǔn)、授予數(shù)量、業(yè)績考核等。在實(shí)現(xiàn)公司業(yè)績目標(biāo)的情況下，按照公司該年度凈利潤和虛擬股權(quán)占比核算和提取股權(quán)激勵(lì)基金。即：當(dāng)年激勵(lì)基金總額=考核年度凈利潤×加權(quán)虛擬股權(quán)總數(shù)/加權(quán)實(shí)際總股本。

虛擬股權(quán)的每股現(xiàn)金價(jià)值：每股現(xiàn)金價(jià)值＝當(dāng)年激勵(lì)基金總額÷實(shí)際參與分紅的虛擬股權(quán)總數(shù)。

公司處于收購、兼并或轉(zhuǎn)板上市階段的，虛擬股權(quán)可以通過一定的對價(jià)方案轉(zhuǎn)化為股票或者現(xiàn)金補(bǔ)償，具體轉(zhuǎn)換方案另行制定。

從激勵(lì)方案來看，我們能夠很清晰地得知虛擬股權(quán)的實(shí)質(zhì)，其本質(zhì)在于以虛擬股權(quán)形式取代傳統(tǒng)的“績效等級”給予員工分紅權(quán)。只是該種虛擬股權(quán)在特定條件下有轉(zhuǎn)為股票的可能，且分紅額度與企業(yè)效益息息相關(guān)。截至目前，精冶源針對該激勵(lì)計(jì)劃未作進(jìn)一步披露，預(yù)估須20xx年5月進(jìn)行第一次年度分紅。

（2）該激勵(lì)模式之于公司與員工的利弊

虛擬股權(quán)相對于其他股權(quán)激勵(lì)模式是最為特殊的一種，因?yàn)槠鋵?shí)質(zhì)為一種年度分紅憑證，缺乏股權(quán)變動的實(shí)質(zhì)性內(nèi)容。

☆于公司而言

操作簡便——虛擬股權(quán)方案的制定、操作均只需公司內(nèi)部通過即可，且未有相關(guān)法律法規(guī)限制，其實(shí)質(zhì)為公司績效考核制度，屬于公司內(nèi)部管理問題。

影響久遠(yuǎn)——相對于其他激勵(lì)模式，虛擬股權(quán)的影響可以一直延伸下去，并不因?yàn)楣善眱r(jià)格、行權(quán)、解鎖等事項(xiàng)而受到影響，其最大的制度價(jià)值在于利用虛擬股權(quán)給予的分紅權(quán)調(diào)動企業(yè)員工為公司長遠(yuǎn)發(fā)展而共同努力的積極性。

弊端——虛擬股權(quán)并不是股權(quán)，所以激勵(lì)力度相對較小，無法實(shí)現(xiàn)固定人才的作用，激勵(lì)對象也可能過分關(guān)注企業(yè)短期效益獲得分紅，不支持企業(yè)資本公積金的積累。因虛擬股權(quán)激勵(lì)模式主要以分紅為激勵(lì)手段，所以對于公司的現(xiàn)金支付壓力較大。

☆于員工而言

該種激勵(lì)模式實(shí)質(zhì)只是一種分紅政策，對于員工而言是純獎(jiǎng)勵(lì)的措施，沒有任何風(fēng)險(xiǎn)。員工較容易理解，無須自主支付資金，較易接受。但相對于其他激勵(lì)模式而言，誘惑力較小，員工的積極性不會太高。

4、股票增值權(quán)

股票增值權(quán)指公司授予經(jīng)營者一種權(quán)利，與虛擬股權(quán)具有一定的相似性，如果經(jīng)營者努力經(jīng)營企業(yè)，在規(guī)定的期限內(nèi)，公司股票價(jià)格上升或公司業(yè)績上升，經(jīng)營者就可以按一定比例獲得這種由股價(jià)上揚(yáng)或業(yè)績提升所帶來的收益。收益為行權(quán)價(jià)與行權(quán)日二級市場股價(jià)之間的差價(jià)或凈資產(chǎn)的增值，激勵(lì)對象不用為行權(quán)支付現(xiàn)金，行權(quán)后由公司支付現(xiàn)金、股票或股票和現(xiàn)金的組合。

案例分析

從整理股轉(zhuǎn)系統(tǒng)披露的所有股權(quán)激勵(lì)方案來看，截至目前，新三板掛牌企業(yè)中尚未出現(xiàn)采取股票增值權(quán)激勵(lì)模式的案例。但是主板上存在部分案例，例如運(yùn)達(dá)科技（300440）、正泰電器（601877）、華菱管線（000932）等。

該激勵(lì)模式之于公司與員工的利弊

☆于公司而言

股票增值權(quán)激勵(lì)模式與虛擬股權(quán)存在一定的相似性，均是公司給予激勵(lì)對象一種權(quán)利，激勵(lì)對象實(shí)現(xiàn)了相應(yīng)條件后可依據(jù)該種權(quán)利獲得分紅。對于公司來說，操作非常便利，只需公司內(nèi)核審批，無須解決股票來源問題，亦不存在資本操作的一系列難題。弊端：激勵(lì)對象不能獲得真正意義上的股票，激勵(lì)的效果較差；激勵(lì)力度與股票價(jià)格直接相關(guān)，可能與公司業(yè)績存在偏差，無法做到“獎(jiǎng)勵(lì)公正”；無法固定現(xiàn)有人才，且公司支付資金壓力較大。

☆于員工而言

除存在上述虛擬股權(quán)激勵(lì)模式的利弊外，股票增值權(quán)激勵(lì)模式直接以股票價(jià)格的升降作為支付激勵(lì)對象的分紅標(biāo)準(zhǔn)，可能導(dǎo)致激勵(lì)對象過分關(guān)注股票價(jià)格的升降。且由于我國資本市場的弱式有效性，股價(jià)與公司業(yè)績存在較大偏差，這一客觀原因會讓員工忽視對于業(yè)績的追求，從而背離激勵(lì)初衷。

5、小結(jié)

因?yàn)榍啡毕鄳?yīng)法律法規(guī)具體細(xì)化，股權(quán)激勵(lì)模式結(jié)構(gòu)也不清晰，激勵(lì)效果未有保障，故新三板掛牌企業(yè)對于新的業(yè)務(wù)規(guī)則充滿期待，對于未來的發(fā)展持樂觀態(tài)度。

從監(jiān)管部門的角度講，優(yōu)化企業(yè)治理結(jié)構(gòu)、活躍新三板市場是設(shè)計(jì)股權(quán)激勵(lì)的出發(fā)點(diǎn)。而企業(yè)掛牌進(jìn)入新三板的目的是不同的，部分企業(yè)希望通過把新三板作為跳板進(jìn)入主板市場，而另一些企業(yè)僅希望通過新三板能夠更好地進(jìn)行股權(quán)融資。因此區(qū)分對待才是制定股權(quán)激勵(lì)規(guī)則的重要原則，對于股權(quán)激勵(lì)規(guī)則更多的采取原則性規(guī)定，通過信息披露的方式進(jìn)行監(jiān)管。不同的企業(yè)也將采取更為適合自身未來發(fā)展方向的股權(quán)激勵(lì)模式，這對于非上市公眾公司的長期發(fā)展是非常有利的。

因非上市公共公司并不能夠像上市公司那樣股票可以頻繁交易，故行權(quán)時(shí)股票價(jià)格的問題就使得一些員工更愿意通過現(xiàn)實(shí)的現(xiàn)金獎(jiǎng)勵(lì)而非空洞的股票。這種對于未來的不確定性其實(shí)也一定程度的阻礙了公司進(jìn)行股權(quán)激勵(lì)的動力，雖然股權(quán)激勵(lì)提供了一個(gè)誘人的前景，但是公司新三板市場股權(quán)的流動性同樣值得思考。

新三板股權(quán)激勵(lì)操作要點(diǎn)

目前新三板市場正在快速發(fā)展，即使目前暫時(shí)短期流動性不足，但很明顯新三板股票市場的流動性正在逐漸增強(qiáng)，因股權(quán)激勵(lì)一般需要2年至5年不等的限制期限，因解除限制的時(shí)候也應(yīng)是新三板市場活躍的時(shí)候，故目前正是新三板企業(yè)推出中長期激勵(lì)計(jì)劃的最佳時(shí)期。新三板市場的各項(xiàng)制度正在逐步完善，最終也將建設(shè)成為一個(gè)真正市場化運(yùn)作的交易市場。金無足赤，股權(quán)激勵(lì)是把雙刃劍，運(yùn)用得好可“刃迎縷解”，運(yùn)用得不好即是“刃樹劍山”。

因股轉(zhuǎn)公司暫未出臺關(guān)于股權(quán)激勵(lì)的相關(guān)具體規(guī)定，故新三板掛牌企業(yè)均參照上市公司的標(biāo)準(zhǔn)予以執(zhí)行，以確保股權(quán)結(jié)構(gòu)清晰和治理結(jié)構(gòu)完善，以下操作要點(diǎn)僅供參考：

（一）股權(quán)的來源

1、定向發(fā)行

從整理股轉(zhuǎn)系統(tǒng)目前披露的所有股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃來看，新三板掛牌企業(yè)股權(quán)激勵(lì)的股權(quán)來源85%以上都是通過定向發(fā)行股票。如企業(yè)選擇定向發(fā)行股票，則須注意幾個(gè)要點(diǎn)：

定向發(fā)行后股東累計(jì)不超過200人的，證監(jiān)會豁免核準(zhǔn)；超過200人的須申請核準(zhǔn)；（《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》第45條）經(jīng)證監(jiān)會核準(zhǔn)后，公司須在3個(gè)月內(nèi)首期發(fā)行且不少于總發(fā)行額50%，剩余部分12個(gè)月內(nèi)發(fā)行完畢；（《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》第44條，無須證監(jiān)會核準(zhǔn)的可不遵守此條）除董事、監(jiān)事、高級管理人員外，其他定向增發(fā)的股票并無限售要求；每次定向發(fā)行除公司股東之外的其他合格投資者合計(jì)不得超過35人。（《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》第39條）2、股權(quán)轉(zhuǎn)讓根據(jù)《股權(quán)激勵(lì)有關(guān)事項(xiàng)備忘錄2號》規(guī)定，股東不得直接向激勵(lì)對象贈予（或轉(zhuǎn)讓）股份。股東擬提供股份的，應(yīng)當(dāng)先將股份贈予（或轉(zhuǎn)讓）上市公司，并視為上市公司以零價(jià)格（或特定價(jià)格）向這部分股東定向回購股份。所以新三板掛牌企業(yè)為了規(guī)范治理，大多未采取該種方式獲得激勵(lì)的股份，但是仍存在少數(shù)案例，例如大美游輪（831408）、財(cái)安金融（430656）、新寧股份（831220），這三個(gè)案例都是通過間接轉(zhuǎn)讓的方式巧妙避開備忘錄的規(guī)定。

案例分析

重慶大美長江三峽游輪股份有限公司（即“大美游輪”）20xx年6月1日通過《股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃方案》，其激勵(lì)股權(quán)的來源及操作如下：激勵(lì)對象共同成立忠縣聯(lián)營企業(yè)管理中心（有限合伙）（以下簡稱“忠縣聯(lián)營”），然后忠縣聯(lián)營以1.02元/股的價(jià)格受讓海新運(yùn)業(yè)（大美游輪的控股股東）持有大美游輪的485萬股，激勵(lì)對象可通過作為忠縣聯(lián)營的合伙人間接持有公司的股票。

由控股股東或?qū)嶋H控制人直接向激勵(lì)對象轉(zhuǎn)讓股權(quán)，雖操作上較為便捷，但其劣勢也很明顯，股票依賴于控股股東的獨(dú)立性（如若發(fā)生破產(chǎn)等不利因素，股票的來源風(fēng)險(xiǎn)較大），且在后續(xù)上無保障。控股股東或?qū)嶋H控制人的股票轉(zhuǎn)讓須遵守“兩年三批次”規(guī)定。

3、公司回購

從已整理的案例來看，未發(fā)現(xiàn)新三板掛牌企業(yè)中存在采用回購方式獲得股票作為股權(quán)激勵(lì)使用的案例，這也客觀說明回購股份的程序復(fù)雜、限制過多。如企業(yè)選擇回購股票進(jìn)行股權(quán)激勵(lì)，則須注意幾個(gè)要點(diǎn)：

回購公司股份一次不得超過本公司已發(fā)行股份總額的5%；（《公司法》第143條）用于回購的資金應(yīng)當(dāng)從公司的稅后利潤中支出，如無利潤不可回購；（《公司法》第143條）所回購股份應(yīng)當(dāng)在1年內(nèi)轉(zhuǎn)讓給職工。（《公司法》第143條）（二）激勵(lì)對象資格1、股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的激勵(lì)對象可以包括上市公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員、核心技術(shù)（業(yè)務(wù)）人員，以及公司認(rèn)為應(yīng)當(dāng)激勵(lì)的其他員工，但不應(yīng)當(dāng)包括獨(dú)立董事。

下列人員不得成為激勵(lì)對象：

（1）最近三年內(nèi)被證券交易所公開譴責(zé)或宣布為不適當(dāng)人選的；（2）最近三年因重大違法違規(guī)行為被中國證監(jiān)會予以行政處罰的；（3）具有《公司法》規(guī)定的不得擔(dān)任公司董事、監(jiān)事、高級管理人員情形的。（《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）》第8條）2、持股5%以上的主要股東或?qū)嶋H控制人原則上不得成為激勵(lì)對象。除非經(jīng)股東大會表決通過，且股東大會對該事項(xiàng)進(jìn)行投票表決時(shí)，關(guān)聯(lián)股東須回避表決。

持股5%以上的主要股東或?qū)嶋H控制人的配偶及直系近親屬若符合成為激勵(lì)對象的條件，可以成為激勵(lì)對象，但其所獲授權(quán)益應(yīng)關(guān)注是否與其所任職務(wù)相匹配。同時(shí)股東大會對該事項(xiàng)進(jìn)行投票表決時(shí)，關(guān)聯(lián)股東須回避表決。（股權(quán)激勵(lì)有關(guān)事項(xiàng)備忘錄1號）3、激勵(lì)對象不能同時(shí)參加兩個(gè)或以上上市公司的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。（股權(quán)激勵(lì)有關(guān)事項(xiàng)備忘錄1號）4、董事、高級管理人員、核心技術(shù)（業(yè)務(wù)）人員以外人員成為激勵(lì)對象的，上市公司應(yīng)在股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃備案材料中逐一分析其與上市公司業(yè)務(wù)或業(yè)績的關(guān)聯(lián)程度，說明其作為激勵(lì)對象的合理性。（股權(quán)激勵(lì)有關(guān)事項(xiàng)備忘錄3號）（三）激勵(lì)對象的資金來源上市公司不得為激勵(lì)對象依股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃獲取有關(guān)權(quán)益提供貸款以及其他任何形式的財(cái)務(wù)資助，包括為其貸款提供擔(dān)保。（《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）》第10條）根據(jù)股權(quán)系統(tǒng)案例統(tǒng)計(jì)，所有企業(yè)實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的資金均來自激勵(lì)對象個(gè)人。

（四）股權(quán)激勵(lì)標(biāo)的股份數(shù)量

上市公司全部有效的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃所涉及的標(biāo)的股票總數(shù)累計(jì)不得超過公司股本總額的10%。根據(jù)股權(quán)系統(tǒng)案例統(tǒng)計(jì)，該項(xiàng)比例限制已被部分企業(yè)突破，例如華爾美特，其激勵(lì)計(jì)劃的股票期權(quán)總數(shù)為1000萬股，涉及標(biāo)的股票數(shù)量占期權(quán)計(jì)劃簽署時(shí)股本總額4468.7133萬股的22.38%。

非經(jīng)股東大會特別決議批準(zhǔn)，任何一名激勵(lì)對象通過全部有效的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃獲授的本公司股票累計(jì)不得超過公司股本總額的1%。（《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）》第12條）根據(jù)股權(quán)系統(tǒng)案例統(tǒng)計(jì)，該項(xiàng)比例限制也已被部分企業(yè)突破，例如風(fēng)帆科技，激勵(lì)對象王xx兩期股票期權(quán)80萬股，占據(jù)公司股本總額1850萬股的4.32%。

（五）新三板股權(quán)激勵(lì)方案實(shí)施須履行程序

相比較上市企業(yè)，新三板掛牌企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)方案須履行的程序較為簡單，尚欠缺化。以下為仁會生物掛牌時(shí)披露的已履行的程序：

[①]持股比例過高會讓管理者地位更加牢固，即可以滿足他們的非公司價(jià)值最大化目標(biāo)，使得公司無法通過購并等方式進(jìn)行資源的有效分配，導(dǎo)致公司價(jià)值的減損，且該種不利決策不會危及他們的職位與報(bào)酬。

華為員工股權(quán)激勵(lì)方案篇十五

（一）樣本公司選取及數(shù)據(jù)來源

本研究選取20xx-2013年在深滬掛牌上市的a股國有控股上市公司首次股權(quán)激勵(lì)公告日公布的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃草案為研究對象，由wind數(shù)據(jù)庫股權(quán)激勵(lì)模塊提供的信息及各公司股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃草案整理得到。其中，對少量信息披露不完全的公司作剔除，最終得到85家國有控股上市公司（其中：深交所45家，上交所40家）累計(jì)公布的94次股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃草案。

（二）國有控股上市公司股權(quán)

激勵(lì)方案設(shè)計(jì)存在的主要問題股權(quán)激勵(lì)的實(shí)施以激勵(lì)方案為依據(jù)，因此不合理的方案設(shè)計(jì)會影響股權(quán)激勵(lì)的實(shí)施效果?；趯锌毓缮鲜泄竟蓹?quán)激勵(lì)方案現(xiàn)狀的統(tǒng)計(jì)分析，本研究提出以下幾個(gè)可能影響目前激勵(lì)效果發(fā)揮的主要問題：

1．激勵(lì)方式以期權(quán)為主且形式過于單一

企業(yè)若想設(shè)計(jì)一套成功的股權(quán)激勵(lì)方案，激勵(lì)方式的選擇尤為重要。對樣本數(shù)據(jù)的分析可知，國有控股上市公司激勵(lì)方式主要以股票期權(quán)為主（占比69%）且單一激勵(lì)方式占比高達(dá)98%。盡管在歐美國家90%以上的上市公司會選擇股票期權(quán)方式，但該方式對資本市場的穩(wěn)定程度依賴性高，只有在股票市場能充分反應(yīng)企業(yè)經(jīng)營業(yè)績的情況下才能發(fā)揮有效激勵(lì)，否則就會導(dǎo)致激勵(lì)失效或使股東遭受剩余損失。同時(shí)期權(quán)方式下由于外部不可控的股市波動，激勵(lì)計(jì)劃終止的可能性更大，說明我國資本市場不穩(wěn)定的現(xiàn)狀是影響其順利實(shí)施的重要因素。另外，國有控股上市公司也在逐漸使用限制性股票激勵(lì)方式（占比28%），相比股票期權(quán)激勵(lì)方式，它約束性強(qiáng)且規(guī)避資本市場波動的效果更好，但由于其授予或解鎖條件以嚴(yán)格的業(yè)績指標(biāo)為基礎(chǔ)，因此一旦業(yè)績指標(biāo)設(shè)置不合理就會導(dǎo)致激勵(lì)的中斷，從而造成激勵(lì)失效，這都是國有控股上市公司在單一激勵(lì)方式下所不能避免的問題。

2．業(yè)績考核對財(cái)務(wù)指標(biāo)依賴性較強(qiáng)

從現(xiàn)狀分析來看，國有控股上市公司的業(yè)績考核對財(cái)務(wù)指標(biāo)依賴性較強(qiáng)，具體表現(xiàn)為兩點(diǎn)：一是67%的公司只使用財(cái)務(wù)指標(biāo)衡量是否可以行權(quán)或解鎖；二是雖然30%的草案引入了與同行業(yè)或標(biāo)桿企業(yè)的對比，但其對比依據(jù)仍然是財(cái)務(wù)指標(biāo)。盡管財(cái)務(wù)指標(biāo)是最直觀、最易取得的數(shù)據(jù)，但過分依賴有許多弊端：首先更易誘發(fā)管理層盈余管理行為，由于所有者缺位，國企高管對公司的控制度遠(yuǎn)大于其他企業(yè)，內(nèi)部控制人有更多機(jī)會操縱激勵(lì)方案財(cái)務(wù)指標(biāo)的制定及會計(jì)信息的報(bào)告過程，從而輕易獲利；其次，會導(dǎo)致管理層投資動機(jī)不足，因?yàn)樨?cái)務(wù)指標(biāo)更多反映的是過去的短期經(jīng)營成果，難以充分體現(xiàn)高管在公司業(yè)績增長之外的長期努力；同時(shí)由于國企高管任職通常較短，不能享受其長期投資成果，因此共同導(dǎo)致管理層長期投資動機(jī)不足。與此同時(shí)，從較高的激勵(lì)計(jì)劃終止情況來看，業(yè)績考核指標(biāo)與激勵(lì)方式的配合不當(dāng)，也是導(dǎo)致股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃終止的重要原因。

3．激勵(lì)有效期

設(shè)置過短且授予間隔過長目前國有控股上市公司主要以五年為一個(gè)有效期，是國家政策要求的最低限制，相比規(guī)定的十年上限而言，有效期設(shè)置過短。綜合分析其原因，主要和國企高管的行政任命期限有密切聯(lián)系，國企領(lǐng)導(dǎo)人任期一般為三至四年，有的甚至更短，因此如果有效期設(shè)置過長會使這些領(lǐng)導(dǎo)還未享受激勵(lì)成果便已離任。但這也正是國有控股上市公司方案設(shè)計(jì)的關(guān)鍵問題所在：過分關(guān)注個(gè)別高管的任命周期，而忽略了對其他人員的長期激勵(lì)。因此本研究若無特殊提示，重點(diǎn)探討非行政任命高管及核心人員的激勵(lì)問題。五年有效期設(shè)計(jì)對無任期限制的激勵(lì)對象而言實(shí)則過短，并不利于形成長期激勵(lì)，從而背離股權(quán)激勵(lì)的初衷。同時(shí)，目前國有控股上市公司股權(quán)激勵(lì)間隔至少為五年，授予間隔過長導(dǎo)致激勵(lì)強(qiáng)度過低。因此，只有同時(shí)調(diào)整激勵(lì)有效期和授予間隔才能更好促進(jìn)激勵(lì)效果的發(fā)揮。

（一）選擇合適激勵(lì)方式

嘗試混合激勵(lì)國有控股上市公司應(yīng)綜合考慮自身行業(yè)特點(diǎn)、財(cái)務(wù)狀況、外部環(huán)境、激勵(lì)對象需求等多方面因素，同時(shí)結(jié)合不同激勵(lì)方式的優(yōu)缺點(diǎn)，選擇合適的激勵(lì)方式。同時(shí)，激勵(lì)方式不應(yīng)僅局限于目前較為常用的股票期權(quán)和限制性股票單一方式，可嘗試混合激勵(lì)，比如股票期權(quán)和限制性股票組合、股票期權(quán)和股票增值權(quán)組合等混合模式。同時(shí)每種激勵(lì)方式各有優(yōu)劣，混合激勵(lì)可以揚(yáng)長避短，既能達(dá)到更好的激勵(lì)效果，又能規(guī)避單一激勵(lì)方式下存在的風(fēng)險(xiǎn)。對于國有控股上市公司來說，ceo等高級管理人員作為國家委派的代表與國有企業(yè)的最大股東——國家的利益聯(lián)系緊密，因此可以選擇股票期權(quán)方式；而對于其他激勵(lì)對象，為強(qiáng)化留人力度，可以選擇事先需要現(xiàn)金支付且激勵(lì)與約束并存的限制性股票；對于那些擁有外籍高管的上市公司，為避免外籍高管不能開立證券賬戶的困擾，可對其采用股票增值權(quán)激勵(lì)方式。同時(shí)從長遠(yuǎn)發(fā)展角度看，伴隨國企改革深化，激勵(lì)方式從單一走向多元是必然趨勢。

（二）合理選擇業(yè)績指標(biāo)

完善業(yè)績考核體系如前面所分析，過分依賴財(cái)務(wù)指標(biāo)存在多種弊端。國有控股上市公司在業(yè)績指標(biāo)的選擇上，不能單純以衡量業(yè)績成果的財(cái)務(wù)指標(biāo)為行權(quán)或解鎖標(biāo)準(zhǔn)，非財(cái)務(wù)指標(biāo)的引用更能增加對激勵(lì)對象的綜合考察，促使激勵(lì)對象更加注重公司長遠(yuǎn)績效的提升和可持續(xù)發(fā)展。本研究建議國有控股上市公司可參考《規(guī)范通知》的指導(dǎo)，建立多角度的業(yè)績考核體系。同時(shí)，可根據(jù)不同職責(zé)對激勵(lì)對象實(shí)施不同的考核標(biāo)準(zhǔn)，例如對公司可持續(xù)發(fā)展及全體股東負(fù)責(zé)的核心高管，財(cái)務(wù)考核只是其中一個(gè)部分，可更多引入外部權(quán)威機(jī)構(gòu)的評價(jià)指標(biāo)和政府對企業(yè)的綜合評價(jià)，如eva，因?yàn)閲衅髽I(yè)的發(fā)展不僅以經(jīng)濟(jì)發(fā)展為唯一目的，更承擔(dān)著許多社會責(zé)任和發(fā)展任務(wù)；而對于那些核心技術(shù)人員和業(yè)務(wù)骨干，則可以財(cái)務(wù)指標(biāo)來進(jìn)行考核，這樣更有助于他們鎖定工作目標(biāo)從而激發(fā)其工作熱情。

（三）縮短授予間隔

促進(jìn)股權(quán)激勵(lì)常態(tài)化從股權(quán)激勵(lì)執(zhí)行的關(guān)鍵時(shí)間點(diǎn)看，本研究建議競爭性國有控股上市公司可縮短授予間隔，從而促進(jìn)股權(quán)激勵(lì)在國企中的常態(tài)化。這樣做有三點(diǎn)優(yōu)勢，首先目前國企授予間隔一般為五年，這必然會使激勵(lì)對象從心理上產(chǎn)生等待時(shí)間越長，風(fēng)險(xiǎn)越大的認(rèn)識，從而降低激勵(lì)效果。但授予間隔的縮短可以很好改善其心理預(yù)期，即實(shí)現(xiàn)目前民營企業(yè)已多執(zhí)行的“小步快跑”方式，通過滾動多次推出的方式，每隔一年授予一次，讓股權(quán)激勵(lì)成為公司治理的關(guān)鍵部分。同時(shí)配合國家有關(guān)激勵(lì)總數(shù)量累計(jì)不得超過公司股本總額的10%的規(guī)定，并不會導(dǎo)致國有資產(chǎn)流失。其次，縮短授予間隔的同時(shí)其實(shí)拉長了股權(quán)激勵(lì)的有效期。假設(shè)國企設(shè)置授予期為三年，按3：3：4的方式每年授予一次，同時(shí)每次授予按目前要求的最低限執(zhí)行（兩年限制，三年行權(quán)或解鎖），這樣一項(xiàng)股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃全部有效期就會延長至八年，這樣的常態(tài)化授予在激勵(lì)的同時(shí)有較強(qiáng)的約束作用，即任何員工中途任何時(shí)刻想離開企業(yè)，都會覺得有些遺憾，以此增加其離職成本，強(qiáng)化長期留人的作用。第三，授予常規(guī)化能同時(shí)促進(jìn)那些暫未納入激勵(lì)計(jì)劃的員工努力工作，強(qiáng)化其想要從非核心人員轉(zhuǎn)變?yōu)楹诵娜藛T的愿望，促進(jìn)企業(yè)核心事業(yè)認(rèn)同感的形成，有利于企業(yè)長期發(fā)展。

股權(quán)激勵(lì)在我國國有控股上市公司中起步較晚，很多方面仍處于不斷摸索階段，本研究通過對激勵(lì)方案設(shè)計(jì)進(jìn)行現(xiàn)狀分析，得出以下結(jié)論：

1．目前來看

股權(quán)激勵(lì)并不適合壟斷型國有企業(yè)，如能設(shè)計(jì)合理可以成為競爭性國有企業(yè)留住人才、提升企業(yè)績效并促進(jìn)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的有效手段。

2．研究提出激勵(lì)方式以期權(quán)為主

且形式過于單一、業(yè)績考核對財(cái)務(wù)指標(biāo)依賴性較強(qiáng)、激勵(lì)有效期設(shè)置過短且授予間隔過長是目前國有控股上市公司在設(shè)計(jì)中存在的可能影響激勵(lì)效果實(shí)施的關(guān)鍵因素，并認(rèn)為可以從通過選擇合適激勵(lì)方式并嘗試混合激勵(lì)、合理選擇業(yè)績指標(biāo)并完善業(yè)績考核體系同時(shí)縮短授予間隔，促進(jìn)股權(quán)激勵(lì)常態(tài)化三個(gè)方面的改善提高目前激勵(lì)方案的設(shè)計(jì)質(zhì)量。

3．合理設(shè)計(jì)的股權(quán)激勵(lì)方案的實(shí)施

仍以完善的法律體系和較為健全的資本市場運(yùn)行機(jī)制為有效前提，企業(yè)和國家必須并肩齊發(fā)才能使股權(quán)激勵(lì)效用更好的發(fā)揮。總之，國有企業(yè)股權(quán)激勵(lì)不能操之過急，要穩(wěn)步推進(jìn)。相信伴隨國企改革步伐的加快、國家政策方面的不斷成熟，國有控股上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的數(shù)量會逐步提升，最終有效促進(jìn)企業(yè)內(nèi)部核心事業(yè)認(rèn)同感的建立和企業(yè)價(jià)值最大化的實(shí)現(xiàn)。